Co je to dohoda o předopkové sazbě?

Dohoda o předopkové sazbě je smlouva, která je ve skutečnosti sázkem na budoucí úrokové sazby.V dohodě o předopční sazbě se každá strana dohodne na zaplacení částky v budoucnu na základě dohodnuté fixní sazby nyní nebo na různé tržní sazbě převládající, když je splatná platba.Ve skutečnosti je provedena pouze jedna platba, za jakýkoli rozdíl mezi dlužnými částkami je, kdy má být dohoda vyřešena.Imaginární částka peněz, známá jako ředitelka.Je důležité si uvědomit, že tento ředitel nikdy nemění ruce, protože není poskytnuta žádná půjčka.Místo toho obě strany jednoduše souhlasí s tím, že v budoucnu zaplatí úrok za stanovený den.Jedna strana souhlasí s tím, že zaplatí pevnou částku vypracovanou na sazbě stanovené na začátku dohody a druhá strana souhlasí s tím, že zaplatí variabilní částku rozhodnou skutečnou tržní sazbou v dohodnutém budoucím datu.

Uvedení fiktivního příkladuRedBank z dohody o předopkové sazbě by se mohl za to, že společnost BlueInSurance zaplatí pevnou tříprocentní sazbu, na imaginární hlavní dolary (USD) za jeden rok.Podle dohody by proto BlueInsurance v tomto datu dlužila 300 000 USD.RedBank by však souhlasil s tím, že zaplatí částku založenou na stejném hlavním deníku USD, ale použití převládající tržní sazby za jeden rok.V tomto případě by BlueInsurance zaplatila rozdíl mezi dvěma částkami, což je 100 000 USD.Pokud by však byla převládající sazba pět procent, RedBank by dlužil 500 000 USD USD, ve srovnání s 300 000 USD, který BlueInsurance dlužil.RedBank by tedy zaplatil BlueInsurance 200 000 USD.

Existují dva hlavní důvody, proč by se instituce zúčastnila dohody o předávání sazby.Jeden je čistě jako forma spekulací nebo, dávejte jiným způsobem jako hazard.Druhý je jako forma zajišťování, kterým investor, který má v sázce na základě konkrétní události, vloží do investice nebo hazardu o něco menší část, i když za cenu nižších potenciálních zisků.V dohodě o předopční sazbě může kupující, který je stranou platit variabilní sazbu, a tím i hazardní hry, že klesne, zajišťuje proti jiným investicím, které se spoléhají na rostoucí úrokové sazby.Prodejce, který je stranou platící pevnou sazbu, a tím i hazardní hry, které variabilní sazba vzroste, může zajišťovat proti jiným investicím, které se spoléhají na klesající úrokové sazby.