Co je návratnost upravená rizikem?

Vrácení upravené rizikem je numerická hodnota výpočtu posouzení rizik aplikovaného na investici.Výnos vytvořený investicí je porovnán s rizikem investice, což má za následek poměr.Úpravy upravené na riziko lze použít na jednotlivé cenné papíry, portfolio cenných papírů nebo fond.Různé formy měření rizik poskytují investorům rozmanité metody hodnocení návratnosti upraveného rizikem.

Analýza výkonnosti investic je obvykle založena na návratnosti investic (ROI).ROI je jednoduchý poměr výkonu používaný k vyhodnocení účinnosti investice.Rychlá a snadná metoda ROI nezohledňuje množství rizika, které se předpokládá, že zisk.Riziko je nejdůležitějším hlediskem při obchodování na finančních trzích.Investice s teoretickým rizikem nuly, jako jsou americké pokladnice, způsobují nejmenší výnosy.Porovnání investic pomocí metody návratnosti upravené na riziko pomáhá investorovi rozhodnout, která investice je vhodnější pro účel a toleranci rizik.Poskytuje užitečný způsob, jak porovnat různé investice s různými úrovněmi rizika.Racionální investor porovnávající dvě investice se stejným výnosem by vybral ten s nejnižším rizikem.Aby investor převzal větší riziko, investice by musela vytvořit relativně větší poměr rizika k odměně.riziko.Různé tržní podmínky, jako je silný býčí trh, mohou přinést silné zisky.Stejná investice za různých tržních podmínek může přinést různé výsledky.Otázkou je, zda investice vytváří velký zisk z důvodu náhodných událostí nebo moudrých investičních rozhodnutí.Takové vzorce zahrnují poměr Treynor, poměr Sortino a modifikovaný Sharpe poměr.Tyto variace používají statistická měření, jako je standardní odchylka, R-kvadrát a beta.Porovnání bezrizikované sazby a benchmarkových výnosů se používají k určení kvality investice.Pokud by byl vyvinut dokonalý vzorec, nebylo by třeba diskrétnost a všechny investice by byly černé nebo bílé.Tyto metody analýzy se nejlépe používají při porovnávání investic s příslušnými tržními benchmarky.Možná další vzorec poskytne poměr porovnání poměrů