Co je to portfolio nulových investic?

Portfolio nulových investic je finanční portfolio, které je složeno zcela nebo hlavně cenné papíry, které kumulativně vedou k čisté hodnotě nuly.V některých případech ekonomové považují portfolia za portfolia nulových investic, pokud je výsledná čistá hodnota téměř nulová.Obecně se investor pokusí dosáhnout portfolia nulových investic z důvodů týkajících se pravidel rozhodčího řízení.

Abychom pochopili pojem portfolia nulových investic, je nutné uchopit základy arbitráže.Arbitráž je v zásadě proces nákupu určitých množství cenných papírů na jednom trhu, zatímco prodává stejnou částku stejných nebo podobných cenných papírů na jiném trhu.V některých případech se princip rozhodčího řízení používá také na nákup a prodej cenných papírů s podobnou hodnotou na stejném trhu.Bodem arbitráže je minimalizovat celkové riziko ztráty peněz a zároveň využívat příležitosti k vydělávání peněz.

Aplikované na portfolio nulových investic, využití arbitráže k ochraně celkové hodnoty finančního portfolia vytváří situaci, kdy je investor chráněn před posuny na investičním trhu, ke kterému může dojít bez varování.Protože cílem obchodování je zachovat hodnotu portfolia, zisky a ztráty obvykle dokážou vyrovnat hodnotu.Výsledkem této nulové čisté hodnoty bude malý nebo žádný úrokový výnos, který podléhá daně, vysokou míru finanční bezpečnosti pro investora a potenciál zvážit rizikovější investice později.

Tento stav portfolia nulových investic často probíhá pečlivým nákupem a zkratováním stejných množství cenných papírů.To bude vyžadovat, aby investor pečlivě sledoval tržní aktivitu, aby byl udržován správný zůstatek mezi akvizicemi pro portfolio a prodejem již zadržovaných položek.Portfolia tohoto typu jsou ideální pro konzervativního investora, protože mohou poskytnout praktické zkušenosti s výběrem cenných papírů a naučit se sledovat ukazatele trhu, aniž by vznikly velké riziko.