Co je to akumulační fáze?

Akumulační fáze je období let, během kterého se jednotlivec pokouší nashromáždit peníze na odchod do důchodu nebo jiný dlouhodobý cíl.I když tento termín lze použít ve spojení s jakýmkoli typem investice, je nejvíce úzce spojen s produkty anuity.Fáze akumulace vyvrcholí v období výplaty, během kterého jsou nahromaděné prostředky převedeny na tok příjmů.Investoři musí zajistit, aby během fáze akumulace získali dostatek peněz, aby uspokojili jejich předpokládané potřeby příjmů během fáze výplaty.Obvykle má anuita specifické akumulační období, které může trvat několik let nebo dokonce desetiletí.Kupující smlouvy může během této fáze pravidelně přispívat k anuitě.V některých zemích může národní vláda nebo zaměstnavatel vlastníka smluv také přispívat k účtu.Nahromaděné fondy jsou investovány buď do cenných papírů, jako jsou akcie a dluhopisy nebo do úroků, které platí spořicí účty.To znamená, že majitel účtu nemusí platit daně z úroků nebo plateb dividend, pokud jsou tyto částky peněz reinvestovány spíše na účet než být staženy.V důsledku toho se během fáze akumulace investor těší daňovému růstu;To znamená, že peníze rostou rychleji, než by se investovaly do standardního zdanitelného účtu.Tyto produkty jsou obvykle uváděny na trh párům, takže oba vlastníci smluv mohou na účet pravidelně přispívat.Majitelé obecně odcházejí do důchodu přibližně ve stejnou dobu a oba majitelé se během odchodu do důchodu spoléhají na výplaty účtu jako na zdroj primárního nebo sekundárního příjmu.Někteří lidé dokonce nakupují dlouhodobější anuity a přispívají v celé fázi akumulace s úmyslem vytvořit budoucí zdroj příjmu pro své děti nebo příjemce.

Navzdory názvu nevede k pozitivnímu výnosu fáze akumulace.Cenné papíry, jako jsou akcie, mohou v průběhu času stoupat a snížit hodnotu.V důsledku toho by investor mohl během akumulačního období ztratit peníze, pokud tržní hodnota cenných papírů na účtu klesne pod původní kupní cenu.V některých zemích pojišťovací firmy prodávají pojistky na ochranu investorů před těmito ztrátami.Pojištění obvykle platí za pojištění prováděním pravidelných prémiových plateb během akumulačního období.