Co je proprietární obchodování?

Proprietární obchodování nastává, když velká finanční instituce, zejména investiční banka, obchoduje na finančních trzích s vlastními penězi.Velká investiční banka často určuje divizi, známou jako Prop Desk, ve které sofistikovaní obchodníci investují peníze firmám, aby vytvořili další tok příjmů.Obchodníci podpěr obvykle patří mezi nejtalentovanější investory, které průmysl může nabídnout, a mají potenciál vydělat nebo ztratit velké částky bank peněz.

Investiční banky patří mezi největší finanční instituce v ekonomice a mají různé zdroje příjmů.Tyto firmy mají velké rozvahy, což znamená, že mají mnoho aktiv a často velké množství závazků.Investiční banky se zabývají riskováním a dělají to několika způsoby.

Jednou z primárních funkcí investiční banky je získat peníze na kapitálových trzích.Způsob, jakým to dělají, je půjčování velkého množství peněz jiným podnikům v regionu.Rovněž se stanou odpovědnými za prodej akciových akcií jménem jiných společností v nabídce akcií a mají divizi správy bohatství, v níž manažeři peněz dohlížejí na bohatství klientů.Proprietární obchodování se liší od všech těchto funkcí v tom, že se nestředí na klienty.Místo toho je to interní iniciativa pro vydělávání peněz, která může být pro vnější svět záhadná.

Obchodníci na propěrném stole mohou být aktivní napříč řadou tříd aktiv, včetně akcií, dluhopisů, komodit nebo regionálních měn.Za účelem usnadnění obchodování bude investiční banka věnovat velké částky peněz pro patentovaný obchodní stůl.Obchodníci pak použijí tento vnitřní kapitál k nákupu akcií bezpečnosti v naději, že se otočí a prodáme tyto aktiva za zisk.Proprietární obchodníci často budou dodržovat komplexní obchodní strategie, jako je fúzovací arbitráž, což je metoda, která se pokouší profitovat ze změn cen akcií v důsledku oznámené fúze.Tyto strategie jsou podobné tomu, co ostatní profesionální manažeři peněz, včetně hedgeových fondů, používají při obchodování.

Existují příležitosti pro střet zájmů ve velkých investičních bankách.K dispozici je proprietární obchodní stůl prodávající cenné papíry a skupina odborníků na zvyšování kapitálu, kteří poskytují rady ohledně fúzí a doporučují možnosti nákupu pro klienty.S vědomím a vlivem na obou stranách obchodu musí být v těchto velkých institucích zavedeny řádné kontroly rizik, aby se chránily před neetickými praktikami.Největší procento zisků ve firmě v průběhu času.Dokud obchodník generuje pro firmu vznešené zisky, je tento profesionál vyplácen v souladu s tímto výkonem v platu a ročním bonusu.Jedná se o motivační obchod a vydělávání více peněz pro firmu se pro tohoto obchodníka promítá do větší výplaty.