Co je to strukturované obchodní finance?

Strukturované financování obchodu je primárním prostředkem, kterým mnoho světových vývozců komodit financuje své operace.Globální podnikání je krmeno převážně obchodem s komoditami.Některé z nejcennějších aktiv jsou ropa a drahé kovy, ale důležitými hráči jsou také řezivo, textilie a zemědělské výrobky, jako je káva a kakao.Mezinárodní obchod je však drahý, i když má významný zisk.Obchodníci ze všech socioekonomických zázemí často vyžadují financování na začátku, které obvykle přichází ve formě složitých kolaterálních a smluvních dohod, které se konalo pod deštníkem strukturovaného obchodu.

Banky a bankovní instituce jsou hlavními věřiteli strukturovaných transakcí na financování obchodu.V některých ohledech jsou tyto transakce podobné půjčkám v tom, že obchodníci obvykle dostávají peníze dopředu, ale jsou nastaveny velmi odlišně.Spíše než mít datum splatnosti pro splácení, banky zřídily probíhající splátkové plány, přičemž investované kapitálové a zahraniční úvěrové platby cyklovaly peníze zpět do strukturovaných obchodních nástrojů, jakmile je obchod dokončen a dozrává.

Obvykle existují dva hlavní strukturované formáty financování obchodu.První formát se soustředí na záruku pracovního kapitálu, což je v podstatě platba hotovosti předem za hodnocenou hodnotu komodit, které se mají obchodovat.Tento druh plánu je oblíbený pro obchodníky v rozvojových zemích nebo v zemích, které nemají stabilní úvěr.Pro tento druh vývozce může být obtížné posílit dostatečnou podporu na to, aby platil poplatky tak často zapojené do exportu na přední straně: nashromáždit komoditu, zpracování a zajištění jeho zásilky, abychom jmenovali alespoň některé.Náklady spojené s uzavřením smluv a jednání s dovozcem jsou obvykle také zohledněny.

Druhý typ strukturovaného financování obchodu se zaměřuje na pohledávky, které jsou využívány proti síle zahraničních smluv.V těchto případech není hodnocena hodnota skutečného zboží, ale spíše hodnota samotné dohody o dovozu/vývozu.Využití smluvního nástroje umožňuje obchodníkům udržovat kontrolu nad svým zbožím a strukturou cen doprovodných cen a zároveň zmírnit rizika se zahraničními věřiteli.Většinu času je tento druh plánu uzavřen dovozci a vývozci, kteří jsou na podobném finančním postavení nebo kde je kredit vývozce vnímán jako spolehlivější.

Jednotlivci a korporace, které se zabývají mezinárodním obchodem, často uzavírají dohody o strukturovaných obchodních financích s bankami, i když mají dostatečný kapitál.Zapojení banky a mít třetí stranu posoudit a strukturovat finanční aspekty obchodní dohody omezuje finanční riziko a v mnoha ohledech je opatření sekuritizace.Dovoz a vývoz jsou často vnímány jako zaručeny, pokud jsou podloženy strukturovaným plánem.Financování komplexních transakcí pomáhá chránit finanční aktiva obchodníka, která mohou pomoci kontrolovat tržní ceny a mohou zase pomoci udržet náklady konzistentní pro spotřebitele.