Hvad er forretningskreditanalyse?
En forretningskreditanalyse er processen med at bestemme, om en organisation er berettiget til kredit.Dette opnås typisk via undersøgelse af selskabets regnskaber.Andre faktorer såsom økonomiske forhold, virksomhedshistorie og samlede tendenser vil ofte også blive overvejet.Pengestrøm er også et vigtigt element i analysen.Det overordnede mål er at afgøre, om virksomheden er og sandsynligvis vil være i stand til at betale tilbage et lån eller i nogle tilfælde at ære udstedte obligationer. Når man udfører en forretningskreditanalyse, er det almindeligt at undersøge fortiden,nuværende og projiceret fremtid for virksomheden.Registreringer fra fortiden kan demonstrere, hvor godt virksomheden håndterer økonomi, påvirkninger udefra og alle andre faktorer, der kan påvirke pengestrømmen.Et nøjagtigt billede af virksomhedens aktuelle tilstand kan give en analytiker en idé om daglige ledelsesteknikker, og hvordan de påvirker organisationens trivsel.At forstå fortiden og nutiden vil normalt give analytikeren de værktøjer, der er nødvendige for at foretage prognoser om virksomhedens fremtidige sundhed.
En komplet forretningskreditanalyse vil skitsere den generelle cyklus af økonomi, der kan forventes fra virksomheden.Det vil også demonstrere en forståelse af virksomhedens stærke og svage punkter og deres betydning.En stærk analyse vil også omfatte oplysninger om, hvordan virksomheden administrerer gæld, ud over hvor meget det sandsynligvis vil være i stand til at håndtere.Det kan også omfatte et værste tilfælde, hvis virksomheden falder på hårde tider.
God forretningskreditanalyse vil se forbi nuværende tendenser til fordel for det store billede.For eksempel oplever en virksomhed i øjeblikket hurtig vækst, men det betyder ikke nødvendigvis, at det er en god kandidat til et lån eller udsteder obligationer.Denne vækst vil typisk blive undersøgt omhyggeligt.Analytikeren vil afgøre, om det er et midlertidigt løft, der er baseret på en flygtig ekstern faktor, eller om det er resultatet af, at virksomheden opnår opmærksomhed på et marked, der har et langsigtet behov for sine tjenester.Der vil sandsynligvis også være analyse af tidligere vækst for at se, om det var stabile og prognoser at afgøre, om væksten fortsat vil være stabil i fremtiden.
Nogle andre faktorer, som en analytiker kan overveje, er den samlede etik for virksomheden, hvad pengeneer nødvendig for i tilfælde af et lån, og hvilken sikkerhed der er tilgængelig.Den første faktor etablerer hensigt og bestemmer, om virksomheden har integriteten til at følge med på økonomiske forpligtelser.Det er vigtigt at også analysere, hvad lånet vil blive brugt til for at afgøre, om det vil være vellykket nok til, at virksomheden skal betale tilbage penge.Analytikeren skal også afgøre, om den tilbudte sikkerhed er tilstrækkelig til at dække økonomisk ansvar.