Hvad er et årligt afkast?

Årligt afkast er den årlige stigning eller fald i værdien af en investering, baseret på oplysninger, der dækker andre tidsrammer end en enkelt tolv-måneders periode.Faktorer som udbyttebetalinger, renter eller urealiseret påskønnelse, da det vedrører hele den betragtede tidsramme, har alle indflydelse på bestemmelsen af det årlige afkast, da det vedrører et bestemt år.Mens der er en vis forvirring mellem hvad der menes med et årligt afkast og et årligt afkast, er de to udtryk ikke udskiftelige og giver økonomiske data, der er meget forskellige fra hinanden.

Med et årligt afkast er fokus på en bestemt tolv-måneders periode, enten et kalenderår eller tolv på hinanden følgende måneder, der kan dække dele af to på hinanden følgende år.I modsætning hertil kræver det årlige afkast overvejelse af flere perioder for at bestemme en form for geometrisk gennemsnitlig afkast, der gælder for alle de betragtede perioder.Mens førstnævnte er nyttigt til at vurdere afkast for et kalenderår, leverer sidstnævnte nyttige data, da det vedrører investeringens resultater over mere end en enkelt periode.

Det årlige afkast udtrykkes som en procentdel, med den procentdel, der enten repræsenterer en gennemsnitlig stigning eller fald i værdien af en investering i de flere tidsperioder, der betragtes.For eksempel, hvis i en to-årig periode afkastet på investeringen (ROI) kommer til tolv procent, ville det årlige afkast være seks procent.Denne grundlæggende årlige afkastformel kan også bruges til at finde ud af det årlige afkast, da det vedrører kortere tidsrammer.Hvis afkastet på investeringen i en kalendermåned er to procent, er det årlige afkast på disse investeringer bestemt til at være 24 procent.

En af fordelene ved at beregne det årlige afkast er, at det giver et bredere billede af en investerings præstation, end det er muligt at opnå under hensyntagen til et enkelt års afkast.Afhængigt af antallet af betragtede perioder kan investoren opleve, at dataene indikerer, at en investering, der ikke klarer sig godt i øjeblikket, faktisk har offentliggjort et betydeligt gennemsnitligt afkast i de sidste flere år på trods af forskellige op- og nedture på markedet.Som et resultat kan investoren opleve, at det at holde fast ved investeringen kan være en klogere beslutning om, at det at sælge den, da der er en god chance for, at den vil stige i værdi igen og fortsætte med at tjene en anstændig afkast over en længere periode.