Que sont les dérivés de devises?

Les dérivés de devises sont un type d'accord financier qui est basé sur la relation entre deux devises étrangères.L'accord implique généralement deux commerçants concluant un accord pour échanger des devises à un taux fixe à une date future.La différence entre ce taux et le taux du marché réel à cette date déterminera qui se déroule mieux de l'accord.L'une ou l'autre des parties peut vendre son poste dans l'accord à un tiers avant la date d'achèvement convenue, faisant ainsi de l'accord lui-même un actif financier.

Le plus fondamental de tous les dérivés de devises est l'échange Forex.Il s'agit simplement d'un accord pour échanger un montant défini d'une devise pour un montant défini d'une autre devise à une date future.Par exemple, cela pourrait impliquer l'échange de 100 000 dollars américains (USD) pour 150 000 euros.À moins que le taux de change réel à cette date ne soit de 1,5 euros par rapport au dollar, un commerçant sera mieux loti, car il peut immédiatement échanger l'argent à un taux plus favorable, tandis que l'autre commerçant sera pire.

Dans certaines formes d'échange de forex, les deux commerçants peuvent être d'accord à l'avance pour calculer simplement le montant par lequel chaque partie profiterait efficacement ou perdrait efficacement en concluant l'accord.Plutôt que les deux parties échangeant réellement les montants énumérés dans l'accord, connu sous le nom de nominal, le trader perdant effectuera un paiement au trader gagnant pour atteindre le même résultat global.Cette configuration appelle à de nombreux commerçants, car il ne les oblige pas à avoir le montant nominal en espèces, ce qui peut limiter la taille de la spéculation.

Les autres variantes incluent l'option Forex et l'option binaire.L'option Forex signifie qu'une partie de l'accord a le droit de décider de conclure l'accord.Il s'agit d'un avantage majeur car le trader ne le fera que si la position finale est favorable, et donc le trader détenant l'option paiera généralement des frais à l'autre trader pour mettre en place l'accord.Une option binaire est l'endroit où l'échange final n'est effectué que si le taux de change du marché est à un niveau particulier ou au-dessus à la date d'achèvement convenue.Dans certaines formes d'option binaire, l'échange est effectué immédiatement si ce niveau est atteint à tout moment avant la date d'achèvement.

Il y a plusieurs raisons pour lesquelles les traders se livrent à des dérivés de devises.L'une est simplement une forme de spéculation financière.Une autre consiste à se couvrir contre d'autres investissements financiers, à prendre une position qui sera payante dans des circonstances qui signifient que d'autres investissements se sont mal passés, atténuant ainsi les pertes.Certaines entreprises utilisent également des dérivés de devises pour fournir plus de certitude.Par exemple, une entreprise exportant des marchandises à l'heure actuelle, mais la réception du paiement dans une devise étrangère à une date ultérieure pourrait mettre en place un swap forex afin qu'il puisse garantir l'obtention d'un montant défini dans sa monnaie nationale.