Que sont les instruments dérivés?

Les instruments dérivés sont tout type de titres financiers qui dépendent de l'exécution d'un type de sécurité sous-jacente afin d'avoir une valeur.Il existe un certain nombre d'opportunités d'investissement qui sont structurées de cette manière, y compris différents types de swaps, d'options à terme et à terme.Dans certains cas, les instruments dérivés peuvent être un excellent moyen de maximiser le retour sur investissement, ainsi que la couverture avec succès d'un portefeuille financier.

Étant donné que les instruments dérivés dépendent de la force d'une sécurité sous-jacente ou d'un ensemble de titres, il est important d'évaluer le statut actuel de ces titres, ainsi que de projeter avec précision leur mouvement futur.Par exemple, si une option obligataire comporte un taux variable qui est directement lié à la performance d'une action sous-jacente, l'investisseur voudrait examiner de près l'historique passé de cette action.Parallèlement à l'histoire, l'investisseur potentiel devrait également considérer la position de l'émetteur dans son industrie particulière et évaluer le potentiel pour que ce stock augmente de valeur au cours de la durée de l'option.Si les perspectives semblent attrayantes, investir dans le dérivé est probablement une bonne idée.

Tout comme pour tout type d'activité d'investissement, les instruments dérivés comportent un certain degré de risque.Tout mouvement d'événement ou de marché qui a un impact défavorable sur la valeur de la sécurité sous-jacente entraînera également la perte de valeur de l'instrument.Cela comprend des événements tels que des changements politiques, des situations de catastrophes comme les inondations ou les ouragans, ou même les changements dans la demande des consommateurs qui entraînent soudainement une baisse grave des ventes pour l'entreprise qui émet la sécurité sous-jacente.Heureusement, bon nombre de ces facteurs peuvent être prédits avec précision, minimisant le potentiel de perdre beaucoup d'argent en investissant dans le dérivé.

Les instruments dérivés sont parfois émis avec le potentiel de l'investisseur d'acquérir des actions de la garantie sous-jacente.De ce point de vue, cela signifie qu'un investissement de ce type peut être un excellent moyen de couvrir un portefeuille contre les achats futurs.Les investisseurs expérimentés utilisent souvent des stratégies de couverture de ce type afin de maximiser le rendement tout en augmentant la portée et la valeur générale du portefeuille.

Afin d'identifier les instruments dérivés qui sont prometteurs de gagner un rendement important, c'est une bonne idée de travailler en étroite collaboration avec un courtier qui comprend la nature des dérivés.Cela facilite la trier les nombreuses options sur le marché et se concentrer sur des dérivés susceptibles d'aider l'investisseur à atteindre ses objectifs financiers personnels.Un courtier compétent est généralement en mesure d'identifier rapidement les forces et les faiblesses associées à la sécurité ou à des titres sous-jacentes, et à conseiller avec précision l'investisseur de ce à quoi s'attendre si le dérivé est acheté.