Qu'est-ce qu'une mauvaise livraison?

Une mauvaise livraison est la livraison d'un stock qui ne peut pas être légalement transféré à l'acheteur.Souvent, les raisons sont bénignes, et il peut être possible de rectifier la situation afin que le stock puisse être transféré avec succès.Dans les cas où des activités frauduleuses sont impliquées, car lorsque quelqu'un vend un stock sans avoir réellement le titre, la situation peut être signalée aux autorités réglementaires pour enquête et pénalités potentielles telles que les amendes ou la suppression des licences de négociation.

Habituellement, une mauvaise livraison impliqueDes documents incomplets ou des documents manquant de recommandations.Cela peut arriver pour diverses raisons, en particulier lorsque le trading est lourd et que les gens essaient de garder de nombreuses titres et leurs documents.Lorsque les titres changent rapidement de mains dans un court laps de temps, les documents peuvent parfois être à la traîne et créer une mauvaise livraison;Une personne qui achète et se retourne pour vendre peut ne pas encore avoir des documents entièrement approuvés, par exemple.

Avec une mauvaise livraison, la personne responsable de l'enregistrement du nouveau propriétaire enverra un avis informant l'acheteur que le transfert n'a pas pu être terminé etFournir des informations sur pourquoi.L'acheteur peut fournir les documents nécessaires pour compléter le transfert, ou parler au vendeur du problème et voir s'il peut être résolu.Si une mauvaise livraison est clairement le résultat d'une fraude, elle doit être signalée, et autant d'informations que possible sur la transaction de vente et les parties impliquées doivent être fournies.

Les mauvaises livraisons peuvent survenir pour de nombreuses raisons.Les personnes travaillant avec un représentant quittent généralement le travail de gestion des transferts au représentant, plutôt que de le gérer directement.Ils peuvent ne pas être conscients des mauvaises livraisons qu'après les faits, lorsque l'affaire a été résolue et que le transfert a été terminé.Les personnes qui gèrent leurs propres transactions devraient s'assurer de conserver des documents détaillés, idéalement en double, afin qu'ils puissent transférer des actions avec un minimum de bruit lorsqu'ils sont vendus ou échangés.Il est également conseillé de rechercher des documents avant de le soumettre pour enregistrer un transfert, en vérifiant les problèmes évidents tels que ne pas signer sur la ligne d'approbation.

L'inverse est une bonne livraison, où les actions sont fournies pour transfert avec toute leur documentation dans l'ordre dans l'ordreet l'enregistrement peut être modifié efficacement pour refléter le nouveau propriétaire.Le ratio des livraisons bonnes à mauvaises dépend du marché, ainsi que de l'activité financière à tout moment, la plupart des commerçants travaillant dur pour éviter les mauvaises livraisons.