Qu'est-ce qu'un ratio financier?

Un ratio financier est une métrique utilisée pour déterminer la force ou la faiblesse d'une entreprise dans certains domaines financiers.Les investisseurs et les analystes examinent les ratios financiers pour comparer deux entreprises ou plus dans le même secteur, ou pour analyser la performance d'une entreprise au fil du temps.Un ratio financier est parfois appelé ratio comptable.

Les ratios de marché sont utilisés pour évaluer une entreprise ou déterminer sa valeur en tant qu'investissement.Le plus fondamental d'entre eux est le rapport prix / bénéfice, également appelé le rapport P / E.Ce ratio financier est le prix par action de l'action de l'entreprise divisé par bénéfice par action.D'autres moyens d'évaluer la valeur de l'entreprise incluent le prix au livre, qui est le cours de l'action divisé par des actifs totaux moins les actifs et passifs incorporels;et le prix au flux de trésorerie, qui est le cours de l'action divisé par les flux de trésorerie par action.

La marge bénéficiaire est le ratio de rentabilité, calculé en divisant le revenu net par les revenus.La marge d'exploitation, un ratio financier qui reflète l'efficacité opérationnelle, est calculée en divisant le bénéfice d'exploitation par les ventes nettes.La marge brute est un ratio de rentabilité calculé comme des revenus moins le coût des marchandises vendues, divisé par les revenus.Ceci est exprimé en pourcentage, et il mesure combien d'argent l'entreprise a laissé après avoir payé les matériaux utilisés dans les marchandises qu'elle produit.rembourser la dette.Le ratio actuel est le ratio de liquidité de base, montrant dans quelle mesure l'entreprise peut couvrir les obligations à court terme.Il s'agit d'actifs actuels divisés par les passifs actuels.Avec la plupart des transactions à crédit, le ratio de roulement des créances est un ratio de liquidité important qui montre à quelle vitesse l'entreprise collecte l'argent dû.Ce ratio est calculé comme les ventes de crédit net divisées par des comptes débiteurs moyens.

Les ratios d'activité montrent à quelle vitesse les actifs de l'entreprise peuvent être transformés en ventes ou en espèces.Le ratio de roulement des stocks, qui est un ratio d'activités, montre à quelle vitesse l'entreprise vend ses marchandises.Il est calculé comme la valeur de l'inventaire divisé par les revenus de vente.

Les ratios de dette comprennent la dette totale à l'actif total, qui est le plus large de ces ratios.Il est calculé en divisant à court terme plus dette à long terme par les actifs totaux.Ce ratio montre à quel point les actifs de l'entreprise ont été payés avec de l'argent emprunté.Le ratio de couverture des intérêts est un ratio de dettes qui montre une capacité de compagnie à payer ses dettes.Il s'agit d'un bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) divisé par des intérêts totaux à payer.

Les ratios de budgétisation des capitaux sont des ratios utilisés par les entreprises pour déterminer la faisabilité financière d'un projet proposé.La valeur actuelle nette, qui est la différence entre la valeur actuelle des entrées de trésorerie et la valeur actuelle des sorties de trésorerie, est un ratio de budgétisation des capitaux utilisés pour les projets générateurs de revenus.Le taux de rendement interne, qui est le taux de croissance qu'un projet devrait générer, est souvent utilisé pour comparer plusieurs projets différents considérés.

Pour qu'un ratio financier soit précieux, il doit être comparé au même ratio pour les autres sociétés de l'industrie ou pour une seule entreprise au fil du temps.Aucun ratio financier ne racontera toute l'histoire.Ils fournissent cependant une base solide pour la comparaison lors de l'évaluation d'une entreprise.