Qu'est-ce qu'un fonds fiduciaire à la pension?

Un fonds en fiducie de retraite est un bassin d'argent combiné à partir d'un employeur et de ses employés conçu pour financer les paiements futurs aux employés.Il est généralement utilisé pour les pensions qui sont principalement fournies par l'employeur plutôt que sauvées par l'employé.Le pension de fiducie fonctionne en vertu des lois nationales pertinentes qui régissent la façon dont l'argent est contrôlé et alloué.

Il existe deux principaux types de régime de retraite dans la plupart des pays.Un régime de retraite privé implique une personne, généralement un employé, épargnant un plan privé exploité par une entreprise financière.L'exemple le plus courant de cela aux États-Unis dans le dispositif de retraite individuel.La seule implication qu'un employeur a avec le plan est de déduire l'argent des salaires des employés et de l'envoyer au plan et, dans certains cas, de contribuer de l'argent supplémentaire au plan en tant que forme de prestation d'emploi.

Le deuxième type de planest le régime de retraite de la société, où l'ensemble du processus d'épargne, d'investissement et de pension est contrôlé par l'employeur.Habituellement, cela se fait via un fonds en fiducie de retraite.L'employeur agit en tant que fiduciaire et détient de l'argent au nom de la colonie, qui est l'employé.Bien que le fiduciaire ait un contrôle juridique de l'argent, les règles du fonds en fiducie les obligent à agir dans les intérêts du colon et à suivre les procédures convenues.

Un avantage majeur d'un fonds fiduciaire de pension est qu'il autorise l'argent de l'épargne des pensionsde plusieurs employés à être regroupés pour investir.Cela peut réduire les coûts d'administration.Il peut également donner plus de pouvoir de négociation aux investisseurs de fonds, ce qui signifie qu'ils peuvent acheter ou vendre des investissements à des taux plus favorables. L'autre avantage principal d'un fonds fiduciaire de retraite est qu'il protège l'épargne.En théorie, l'employeur ne pourra pas utiliser l'argent dans le fonds à ses propres fins.Dans la pratique, cela s'est produit dans certains cas et de nombreux pays ont apporté des réglementations plus strictes pour prévenir les abus. Le plus grand inconvénient d'un fonds de confiance en pension et des pensions de l'entreprise en général, est que de nombreux plans de ce type garantissent de payer un certain niveau depension, souvent basée sur le salaire des employés à la retraite.Cela contraste avec la plupart des plans privés, où la pension dépend de la performance des investissements.Cela crée le risque qu'un fonds en fiducie à pension puisse ne pas avoir assez d'argent pour payer les pensions garanties si les investissements ne se déroulent pas aussi bien que prévu.Dans certains cas, la mise en place d'un fonds en fiducie de retraite repose sur l'argent investi par les employés actuels pour fournir les pensions des personnes qui ont pris leur retraite.Cela peut être problématique si les changements démographiques, tels que les baby-boomers atteignant l'âge de la retraite, crée un déséquilibre entre les employés et les retraités.