Qu'est-ce qu'un retour réalisé?

Un rendement réalisé est le montant des gains réels réalisés sur la valeur d'un portefeuille sur une période d'évaluation spécifique.Ce chiffre prend en considération les gains générés par chacun des actifs contenus dans le portefeuille, ainsi que les pertes subies en raison d'un changement de valeur des actifs individuels.Il est également possible d'identifier le rendement réalisé associé à chaque actif conservé dans le portefeuille.

Il y a plusieurs raisons pour lesquelles un investisseur voudrait confirmer périodiquement le rendement réel généré sur ses investissements.Le premier a à voir avec la stabilité du portefeuille lui-même.Si le taux de rendement pour le portefeuille dans l'ensemble est faible ou devrait diminuer, c'est un signe qu'une certaine diversification dans les types d'investissements serait une bonne idée.Dans le cas où le portefeuille est déjà divers, une perte en retour pourrait indiquer qu'un ou plusieurs types d'investissement composent un pourcentage plus élevé de la valeur globale des actifs collectés qu'ils ne le devraient.Avec les deux scénarios, notant que le rendement réalisé n'est pas ce qu'il devrait être peut inciter l'investisseur à apporter des modifications avant que de nouvelles pertes ne soient subies.

Lors du calcul du rendement réalisé sur un portefeuille qui comprend les émissions obligataires, il est important de se concentrer sur les paiements d'intérêt réels reçus sur le coupon obligataire pour la période citée.Par exemple, si un émission obligataire avec une durée de dix ans offre un paiement annuel de 5%, l'investisseur ne comprendra ce montant de la déclaration que si le paiement a déjà été reçu.En revanche, l'investisseur notera toute augmentation du prix unitaire de chaque part des actions dans le portefeuille, car ce chiffre reflète la variation de la valeur marchande de ces actions à la fin de la période considérée.

L'utilisation du calcul d'un rendement réalisé peut grandement contribuer à aider un investisseur à prendre des décisions sur les actifs à conserver un peu plus longtemps, celles à vendre immédiatement, et lors de l'acquisition d'actions ou d'unités supplémentaires d'un investissement donnéBon choix.En mesurant le taux de rendement au fil du temps, il est possible de déterminer si les objectifs fixés pour l'effort d'investissement sont atteints et l'impact potentiel de l'achat et de la vente d'actifs sur l'atteinte de ces objectifs.En tant qu'outil de gestion, connaître le rendement réalisé pour les périodes successives peut aider un investisseur à organiser ses actifs au mieux et à positionner le portefeuille pour passer au niveau de rentabilité suivant.