Qu'est-ce qu'un obligation d'épargne?

L'obligation d'épargne est une forme d'obligation du Trésor émise par le gouvernement américain.Il existe actuellement plusieurs types d'obligations en circulation, les obligations EE série étant le type d'obligation habituel étendu à un investisseur individuel.Des obligations de série I sont également disponibles, tandis que une autre forme de l'obligation d'épargne, les obligations HH de la série, ne sont plus émises.Tous les types d'obligations d'épargne réalisent un retour sur l'investissement en supposant qu'ils sont détenus jusqu'à l'échéance.

Les obligations émises par le gouvernement américain ont d'abord vu le jour à l'époque de la Première Guerre mondiale. Sans moyen d'obtenir un financement d'autres pays, le gouvernement s'est tourné vers les citoyens et leur a offert une chance d'acheter ce que l'on appelle Liberty Obligs.Alors que les obligations commençaient à mûrir après la guerre, le refinancement de la dette associée aux obligations était nécessaire.

Au fil du temps, le lien d'épargne est devenu un moyen très sûr de créer un œuf de nid pour la retraite.Généralement, la série EE Bond est ce à quoi les gens pensent lors de l'achat des obligations.Ces obligations sont émises pour la moitié de la valeur nominale et mûriront sur une longue période.Pour obtenir le meilleur retour, il est conseillé de conserver le lien pour les trente ans complets de la période de maturation.Depuis mai 2005, la nouvelle série d'obligations EE pose un taux d'intérêt fixe, tandis que toutes les obligations EE émises avant cette date accumulent les intérêts en utilisant une formule différente.

Avec le type d'obligations de la série E, il y a aussi la série I. Ces obligations d'épargne sont émises à toute valeur nominale et offrent un taux d'intérêt variable qui est directement lié au niveau actuel d'inflation.En fait, ce taux a deux composantes présentes.Il y a un taux de base qui est fixé pour toute la durée de vie de l'obligation.Le deuxième composant est un taux d'intérêt variable qui est examiné en semiannellement.Alors que le Département du Trésor établit la composante à taux fixe, l'ajustement du taux variable est calculé à l'aide de l'indice des prix à la consommation.

Le gouvernement américain impose une limite annuelle à l'achat de billets d'épargne.En 2008, cette limite est fixée à 5 000 $ en dollars américains, bien qu'il soit possible d'acheter à la fois des obligations électroniques et le double de ce chiffre.Une obligation d'épargne-papier peut être achetée dans une banque locale ou une caisse de crédit.Les obligations électroniques peuvent être achetées en ligne sur un site sécurisé établi par le Département du Trésor américain.Le gouvernement fournit également une calculatrice d'obligations d'épargne en ligne que les individus peuvent utiliser pour examiner la valeur actuelle de leurs obligations.

Il y a des avantages et des responsabilités associés à l'achat d'une obligation d'épargne.Ce type d'investissement ne comporte presque aucun risque, assurant ainsi que le titulaire de l'obligation réalise certainement un rendement au fil du temps.Cependant, l'intérêt des obligations d'épargne sera extrêmement faible par rapport à d'autres options d'investissement.De plus, il est généralement nécessaire de détenir l'obligation pendant au moins une période de cinq ans après l'achat, afin d'éviter de subir des pénalités d'intérêt.

Bien qu'une obligation d'épargne augmentera en valeur au fil des ans, la croissance n'est pas soumise à des impôts jusqu'à ce que l'obligation soit échangée ou jusqu'à ce que l'obligation atteigne la pleine échéance après trente ans.Pour les personnes qui préfèrent payer des impôts sur les revenus gagnés plus tard plutôt que maintenant, l'achat d'une obligation d'épargne chaque année est une bonne option.Cependant, il y a toujours la possibilité que suffisamment d'obligations mûriront ou seront rachetées au cours de la même année civile, ce qui pourrait entraîner suffisamment de revenus d'intérêt pour déplacer l'individu dans la prochaine tranche d'imposition la plus élevée.