Qu'est-ce que l'allocation des actifs obligataires?

L'allocation des actifs obligataires représente la façon dont les investisseurs, y compris les institutions et les particuliers, dirigent de l'argent vers la classe d'actifs à revenu fixe.Il existe différents types d'obligations, qui sont des titres de créance, qui présentent diverses caractéristiques;Certaines ont des durées courtes et expirées en quelques mois, tandis que d'autres mûrissent en plusieurs décennies.De plus, il existe différents degrés de risque associés à différents investissements à revenu fixe.En conséquence, l'allocation des actifs obligataires peut être un plan cible ou une exposition réelle aux différents segments de la catégorie d'investissement exprimés en pourcentage et peut être illustré comme un graphique à secteurs.

Un investisseur peut définir une allocation d'actifs, qui est un aperçu de la façon dont le capital d'investissement est divisé, pour fixer des objectifs et évaluer la façon dont un portefeuille se comporte.En un coup d'œil, un investisseur peut voir la façon dont les actifs sont dispersés ou déterminer un plan cible représentant un objectif pour une période de temps à venir.L'allocation des actifs obligataires est dédiée à la façon dont les investissements à revenu fixe sont effectués ou seront effectués.Un investisseur peut créer ce plan basé sur une tolérance pour les risques et les attentes pour les rendements.

Une façon dont une allocation d'actifs obligataires peut être créée est basée sur la durée.Un investisseur peut distinguer le capital dédié aux instruments à revenu fixe à long terme, tels que ceux de la catégorie de 30 ans.La durée d'une obligation détermine la durée du contrat entre un émetteur d'obligations et un investisseur.Une allocation peut également illustrer le pourcentage d'actifs exposés à des obligations à court terme, telles que les titres qui expirent de trois mois à cinq ans, par exemple.

Les investisseurs peuvent également choisir de créer une allocation d'actifs obligataires pour illustrer le niveau de risque dans un portefeuille.Le capital exposé aux obligations risquées, tels que ceux considérés comme étant inférieurs à la note d'investissement, pourrait comprendre une catégorie.Ces obligations ont tendance à fournir des rendements plus élevés, mais ont également une forte probabilité de défaut, auquel cas un investisseur peut perdre de l'argent.Les titres à revenu fixe jugés sûrs mais qui réalisent également des bénéfices modestes pourraient constituer une catégorie distincte dans une allocation d'actifs obligataires des investisseurs.

Lors de la formation d'une allocation d'actifs obligataires, un investisseur peut illustrer la façon dont les actifs sont actuellement divisés ou créer un plan cible.Dans une allocation d'actifs cible, l'illustration, comme un graphique à tarte, montre la façon dont l'investisseur préférerait idéalement voir le capital dirigé à l'avenir.Il pourrait prendre du temps pour déplacer un portefeuille d'investissement de la façon dont les actifs sont vraiment exposés aux cibles.Le plan d'allocation des actifs obligataires pourrait établir l'orientation d'un portefeuille sur une période d'un an basée sur les attentes pour les conditions économiques futures, par exemple;Ceux-ci peuvent avoir un impact sur les caractéristiques des obligations, telles que les taux d'intérêt, les risques et les prix.