Cos'è un contratto derivato?

Un contratto derivato è un contratto che deriva il suo valore da uno strumento finanziario sottostante senza dare al contratto la proprietà fisica dell'acquirente dello strumento in questione.I derivati sono utilizzati dagli investitori per coprire altri investimenti effettuati e per speculare sul movimento dei prezzi degli strumenti sottostanti.Gli strumenti sottostanti che possono essere utilizzati in un contratto derivato possono funzionare da semplici titoli agli indici di mercato alle valute estere.Opzioni e futuri sono due tipi popolari di derivati, che possono essere scambiati da banco tra investitori o tramite uno scambio centralizzato che monitora il commercio.

Il tipo più comune di investimento disponibile per l'investitore medio è gli investimenti azionari, in cui un investitoreAcquista azioni in una società e spera che il titolo aumenti di valore.Questo tipo di investimento può essere costoso e generalmente richiede un lungo impegno da parte dell'investitore per vedere un profitto.Un contratto derivato, che può essere utilizzato da un'enorme banca o da un investitore medio, consente flessibilità e profitti rapidi in un periodo di tempo relativamente breve.

Quando un investitore entra in un contratto derivato, di solito sta acquistando l'opportunità di ottenerecoinvolto in una sorta di strumento finanziario sottostante.In molti casi, il contratto reale non viene mai effettivamente esercitata dalla persona che lo detiene.I contratti stessi hanno valore a seconda delle prestazioni dei prezzi degli strumenti sottostanti e vengono spesso acquistati e venduti dagli investitori prima che le loro durate siano complete.

Le opzioni e i futuri sono gli esempi più comuni di un contratto derivato disponibile a un investitore normale.Entrambi basano i loro valori sul prezzo futuro della sicurezza finanziaria sottostante.I contratti di futures prevedono che l'acquirente deve acquistare la sicurezza sottostante in una data in futuro al prezzo di mercato attuale.D'altra parte, gli acquirenti di opzioni hanno il diritto di acquistare o vendere i titoli sottostanti, ma non sono obbligati a farlo.

Con opzioni e futuri, gli investitori stanno cercando di indovinare il movimento dei prezzi dello strumento sottostantespeculando anche sui tempi di quel movimento dei prezzi.Altri investitori possono considerare i derivati come un mezzo per coprire altri investimenti.Un investitore che utilizza una strategia di copertura sta essenzialmente acquistando o vendendo un contratto derivato come mezzo per bilanciare un altro investimento nel suo portafoglio.La copertura è un buon modo per ridurre al minimo il rischio negli investimenti;Se fatto correttamente, può anche ottenere profitti.