Come analizzo i guadagni finanziari di un'azienda?
Gli utili finanziari di una società sono forniti nei bilanci annuali e nei rapporti sugli utili trimestrali.Queste informazioni sono pubblicate per tutte le società quotate in borsa elencate sul mercato azionario.Le società di proprietà private rilasciano le loro dichiarazioni solo a istituti finanziari o potenziali investitori, se necessario.
Per analizzare correttamente gli utili finanziari, esistono tre metodi: rapporto prezzo / utili, analisi del bilancio e analisi del flusso di cassa.I contabili, gli analisti finanziari e gli investitori che devono determinare la forza finanziaria di un'azienda tradizionalmente si basano su questi metodi.Per valutare gli utili di un'azienda, i valori devono essere collocati nel contesto delle prestazioni complessive.
Per calcolare il rapporto prezzo / utili, utilizzare il rapporto sugli utili emessi ogni trimestre.Questi rapporti elencano le vendite e le entrate nette, gli utili delle operazioni e gli utili per azione.Utilizzare il prezzo delle azioni del titolo alla data in cui il rapporto è stato emesso e dividerlo per utili per azione sul rapporto.Questo è il rapporto prezzo / utili.
Un rapporto elevato indica elevate aspettative della performance azionaria.Un rapporto basso indica aspettative più basse.È importante ricordare che queste aspettative possono essere irrealistiche o basate su voci o pettegolezzi non comprovati.
Un'analisi del bilancio completo esamina le entrate e le passività totali.Una revisione dettagliata di questo rapporto fornisce un contesto all'ammontare del debito che la società detiene, flussi di entrate, investimenti e livelli di inventario.Ricorda che ci sono diversi metodi facili per aumentare i rapporti generali fornendo una valutazione gonfiata per l'inventario, sottovalutazione delle passività e altre pratiche ben note.
Leggi le note al bilancio per ottenere una visione reale delle operazioni dell'azienda.Osserva l'ammontare della responsabilità fiscale, qualsiasi causa legale, deposito di brevetti o offerte di acquisizione.Tutti questi articoli hanno un impatto sui guadagni finanziari.L'analisi del flusso di cassa utilizza i calcoli della raccolta dei crediti, la cancellazione del debito, la cassa, le partecipazioni degli strumenti a breve termine e i saldi dei conti per determinare la posizione di cassa corrente.Guarda questo rapporto per identificare quanto è fortemente sfruttata l'azienda e i loro rischi a lungo termine.
Se hai intenzione di investire in un'impresa acquistando azioni nella società, dovresti dedicare tempo ogni trimestre a rivedere gli utili finanziari, confrontarli con le proiezioni del trimestre precedente e adeguare il tuo investimento di conseguenza.I prezzi delle azioni tendono ad aumentare o scendere la settimana prima del rapporto sugli utili e diventare più stabili tre settimane dopo.Durante questo periodo di volatilità, evita di scambiare le azioni.Aspetta che dopo questo periodo è passato e poi rivaluta.