Cos'è un ordine discrezionale?

Ordini discrezionali sono transazioni effettuate per conto di un investitore senza ricevere l'autorizzazione specifica per avviare la transazione.I broker e i gestori del portafoglio possono inserire un ordine discrezionale solo se l'investitore ha fornito l'autorizzazione preventiva per un ordine di questo tipo.Spesso, la capacità di emettere un ordine discrezionale viene fornita stabilendo un procuratore formale che consente al broker di avviare legalmente l'attività di trading per conto di un cliente.

Con un ordine discrezionale, il broker non deve consultare l'investitore prima di effettuare qualsiasi tipo di commercio che coinvolga il conto degli investitori.Il broker è libero di acquistare e vendere qualsiasi tipo di investimento coperto nei termini e condizioni del potere dell'avvocato.Ciò significa che il broker non deve conferire con l'investitore su questioni come il prezzo attuale di vari titoli o avvisare l'investitore al livello di rischio coinvolto in una transazione.

Ci sono un paio di vantaggi chiave per questo tipo di disposizione.Un broker che ha la capacità di effettuare un ordine discrezionale è in grado di muoversi rapidamente con l'attività commerciale.Ciò significa che se esiste una particolare opportunità di investimento che sarà disponibile solo per una finestra di tempo molto ristretta, il broker può agire rapidamente.Di conseguenza, l'investitore si rende conto di un ritorno su un investimento che potrebbe non essere stato possibile se il broker dovesse dedicare del tempo a localizzare l'investitore, spiegare l'accordo in dettaglio e ottenere l'autorizzazione per eseguire l'ordine.

Un secondo vantaggio per consentire a un broker di effettuare un ordine discrezionale è che l'investitore non deve essere coinvolto nelle decisioni quotidiane su cosa acquistare e cosa vendere.Con un broker professionale che gestisce tutti i dettagli, l'investitore è libero di concentrarsi su altre questioni, come la carriera e la famiglia.Ciò consente all'investitore di essere assicurato che il portafoglio sta crescendo e dedica il tempo e gli sforzi che altrimenti sarebbero tenuti a gestire efficacemente un portafoglio ad altre cause meritevoli.

Anche con un accordo di ordine discrezionale in atto, l'investitore è sempre libero di controllare lo stato corrente del proprio portafoglio o parlare con il broker su come viene gestito l'account.L'investitore può anche avvisare il broker di una particolare opportunità di investimento che sembra promettente e quindi il broker effettua l'ordine.Tuttavia, l'uso di un approccio di ordine discrezionale consente all'investitore di essere coinvolto in decisioni finanziarie solo quando e come desidera l'investitore.