Cos'è un rapporto finanziario?

Un rapporto finanziario è una metrica utilizzata per determinare la forza o la debolezza di una società in alcune aree finanziarie.Gli investitori e gli analisti esaminano i rapporti finanziari per confrontare due o più aziende nello stesso settore o per analizzare le prestazioni di una compagnia nel tempo.Un rapporto finanziario viene talvolta chiamato rapporto contabilità.

I rapporti di mercato vengono utilizzati per valutare un'azienda o determinare il suo valore come investimento.Il più semplice di questi è il rapporto prezzo-utili, chiamato anche rapporto P/E.Questo rapporto finanziario è il prezzo per azione del titolo di compagnia diviso per utili per azione.Altri modi per valutare il valore dell'azienda includono il prezzo a libro, che è il prezzo delle azioni diviso per attività totali meno attività immateriali e passività;e prezzo al flusso di cassa, che è il prezzo delle azioni diviso per il flusso di cassa per azione.

Il margine di profitto è il rapporto di redditività, calcolato dividendo l'utile netto per entrate.Il margine operativo, un rapporto finanziario che riflette l'efficienza operativa, viene calcolato dividendo il reddito operativo per vendite nette.Il margine lordo è un rapporto di redditività calcolato come entrate meno il costo dei beni venduti, diviso per entrate.Questo è espresso in percentuale e misura quanti soldi la società ha lasciato dopo aver pagato i materiali utilizzati nella merce che produce.Pagare il debito.L'attuale rapporto è il rapporto di liquidità di base, che mostra quanto bene la società può coprire gli obblighi a breve termine.Si tratta di attività attuali divise per le passività correnti.Con la maggior parte delle transazioni in credito, il rapporto di turnover dei crediti è un importante rapporto di liquidità che mostra quanto velocemente la società riscuote il denaro dovuto.Questo rapporto viene calcolato come vendite di credito netti divise per crediti medi.

I rapporti di attività mostrano quanto velocemente le attività di compagnia possono essere trasformate in vendite o contanti.Il rapporto di turnover dell'inventario, che è un rapporto di attività, mostra quanto velocemente l'azienda vende la sua merce.È calcolato come il valore dell'inventario diviso per le entrate delle vendite. I rapporti di debito includono il debito totale per le attività totali, che è il più ampio di questi rapporti.Viene calcolato dividendo il debito a breve termine più a lungo termine per attività totali.Questo rapporto mostra quanto delle attività di compagnia sono state pagate con denaro preso in prestito.Il rapporto di copertura degli interessi è un rapporto di debito che mostra una capacità di compagnia di pagare i suoi debiti.Si tratta di guadagni prima degli interessi e delle tasse (EBIT) diviso per gli interessi totali pagabili.

Rapporti di bilancio del capitale sono rapporti utilizzati dalle società per determinare la fattibilità finanziaria di un progetto proposto.Il valore attuale netto, che è la differenza tra il valore attuale degli afflussi di cassa e il valore attuale dei deflussi di cassa, è un rapporto di bilancio del capitale utilizzato per i progetti di generazione di entrate.Il tasso di rendimento interno, che è il tasso di crescita che un progetto dovrebbe generare, viene spesso utilizzato per confrontare diversi progetti diversi in esame.

Per un rapporto finanziario per essere prezioso, dovrebbe essere confrontato con lo stesso rapporto per le altre società del settore o per un'unica società nel tempo.Nessun rapporto finanziario singolo racconterà l'intera storia.Tuttavia, forniscono una base solida per il confronto durante la valutazione di un'azienda.