Cos'è una serie 51?
La serie 51 è un esame che gli individui devono sostenere se desiderano raggiungere una posizione di gestione in obbligazioni di negoziazione, strumenti di debito o titoli.L'esame è più popolare negli Stati Uniti, dove l'Autorità di regolamentazione dell'industria finanziaria (FINRA) è un'agenzia indipendente responsabile della regolamentazione delle società di titoli americani.Mentre gli individui possono sostenere l'esame Serie 51 tramite FINRA, il Municipal Securities E governing Board (MSRB) è l'agenzia responsabile di garantire che le case di intermediazione e le imprese abbiano l'istruzione e la formazione necessarie quando si vendono prodotti di investimento nel mercato aperto.
Il MSRB è unistituzione istituita dal Congresso degli Stati Uniti allo scopo di promuovere un mercato dei titoli equo ed efficiente all'interno del paese.Il Congresso regola pesantemente il mercato dei titoli per garantire inosservati inosservati, specialmente alla luce di numerosi scandali importanti che si sono verificati nella storia recente.Molti di questi problemi sono schemi Ponzi, in cui gli investitori bilk in più individui e aziende.
Prima di prendere la serie 51 e guadagnare questa certificazione, le persone devono superare gli esami della serie 24 e della serie 26.Questi esami coprono in alcune informazioni dettagliate relative alla vendita di titoli generali e all'uso di contratti variabili all'interno di una società di investimento, rispettivamente.Questi due esami forniscono un background per la natura tecnica della vendita di titoli di debito e azionari nel mercato aperto a individui e imprese.FINRA è responsabile dell'emissione di questi esami e della classificazione.
L'esame Serie 51 è un test dettagliato composto da 60 domande, con individui assegnati due ore per il completamento dell'esame.L'esame è in formato a scelta multipla e richiede alle persone di ottenere un punteggio minimo di passaggio del 70 percento.Il contenuto coprirà le questioni sulle caratteristiche dei fondi comuni di investimento, la supervisione del personale di vendita, le regole relative alla pratica equa, la sottoscrizione, le regole di divulgazione e la terminologia del mercato.Mentre il tempo di studio è diverso per ogni individuo, una guida comune è di due ore al giorno per due settimane.Il MSRB offre una scheda di studio, sebbene siano anche necessari materiali più approfonditi per studiare per l'esame.
L'MSRB classifica il professionista dei titoli municipali in tre gruppi: presidi limitati, rappresentanti dei titoli e principi dei titoli.I principali limitati gestiscono o supervisionano le transazioni relative a articoli come il 529 Piano di risparmio universitario, i rappresentanti dei titoli si concentrano sulla vendita o sul trading di investimenti e i principi dei titoli sono autorizzati a gestire una casa di intermediazione completa che si impegna nelle vendite di titoli e investimenti.L'esame Serie 51 è un requisito per ottenere le posizioni di gestione per un capitale dei titoli.