Wat zijn de voor- en nadelen van financiële derivaten?

Financiële derivaten zijn in het algemeen contracten overeengekomen tussen twee partijen waarbij de waarden van de contracten zijn gekoppeld aan de waarden van sommige onderliggende financiële instrumenten, zoals aandelen of grondstoffen.Het gebruik van derivaten kan een effectieve manier zijn voor beleggers om de risico's af te dekken die ze hebben gemaakt om andere effecten te kopen.Het kan ook een manier zijn voor een belegger om te speculeren over de prijs van enige beveiliging tegen een fractie van de kosten om de beveiliging daadwerkelijk te kopen.Het nadeel van financiële derivaten is dat ze extreem complex kunnen zijn en kunnen leiden tot zware financiële verliezen als ze niet correct worden uitgevoerd.

De meeste informele beleggers denken alleen aan beleggen in termen van aandelen of obligaties.Dit zijn relatief eenvoudige instrumenten, maar ze vertegenwoordigen slechts een klein deel van de beschikbare investeringsmogelijkheden.Voor meer geavanceerde beleggers zijn financiële derivaten, zoals opties of futurescontracten, vaak waardevol voor zowel hun flexibiliteit als relatief lagere kosten.Simpel gezegd, een financieel derivaat ontleent zijn waarde uit een onderliggend instrument.Derivaten kunnen effectieve beleggingsinstrumenten zijn, maar, net als alle investeringen, hebben ze ook aanzienlijke risico's.

Veel beleggers gebruiken financiële derivaten voornamelijk als een methode om het risico te dekken van andere investeringen die ze hebben gedaan.Stel je bijvoorbeeld voor dat een belegger zwaar heeft geïnvesteerd in de aandelen van een bepaald bedrijf.Om zijn of haar risico af te dekken, zou hij of zij een optie kunnen kopen die bekend staat als een put, die de kans verleent, maar niet de verplichting om aandelen van die aandelen tegen een vooraf bepaalde prijs te verkopen.Op deze manier kan de PUT het risico van de prijs van het dalen van de aandelen compenseren.

Beleggers die liever speculeren over de prijzen van aandelen of andere effecten kunnen financiële derivaten gebruiken als een manier om dit te doen.Derivatencontracten kunnen meestal worden gekocht en verkocht tegen een klein percentage van de werkelijke prijs van het onderliggende instrument.Aangezien dit het geval is, kunnen beleggers de relatief kleine prijs van het derivatencontract aannemen en hopen de beloningen in de toekomst te plukken als de prijs van de onderliggende beveiliging in de verwachte richting beweegt.

Zoals bij alle potentiële investeringen, financiële derivatenaanzienlijke risico's met zich meebrengen.Derivaten kunnen uiterst complex zijn en de informele belegger begrijpen de betrokken risico's misschien niet.Bovendien gebruiken veel beleggers hefboomwerking om betrokken te raken bij derivaten, wat betekent dat ze in wezen geld van hun makelaars lenen om de investeringen te doen.Dergelijke hefboomwerking kan bijzonder schadelijk zijn als de derivaten slecht presteren.