Wat zijn de voor- en nadelen van hedging met derivaten?

Heding met derivaten is de praktijk van beleggers die derivateninvesteringen gebruiken, zoals opties of futures om te beschermen tegen verliezen door andere investeringen in hun portefeuilles.Door met succes de ene investering van de andere te spelen, kan een belegger het risico tot een minimum beperken.Het voordeel van afdekking met derivaten is dat een belegger niet kan worden beschadigd door de slechte prestaties van de beveiliging die ten grondslag ligt aan het derivatencontract.Helaas vermindert deze praktijk ook het potentieel voor de belegger om winst te winnen en introduceert ook de ietwat onvoorspelbare aard van derivaten in de mix.

Veel beleggers gebruiken derivaten, die financiële instrumenten zijn die speculatie op een beveiliging mogelijk maken zonder het daadwerkelijk te kopenBeveiliging zelf, als een goedkoop alternatief voor aandelenbeleggen.De prijs van een derivatencontract is meestal een klein percentage van de marktprijs van de onderliggende beveiliging, en het biedt de belegger meer flexibiliteit voor aanzienlijke winst op korte termijn.Een belegger kan optiecontracten gebruiken die bekend staan als een evenwicht tussen het risico van een aanzienlijk bedrag van een bepaalde aandelen.Een putoptie geeft de eigenaar het recht om op een bepaald moment in de toekomst 100 aandelen van een onderliggende aandelen te verkopen.Als de aandelenkoers daalt, wordt het PUT -optiecontract waardevoller, wat betekent dat de belegger het met een premie kan verkopen als een manier om verliezen te bufferen totdat het aandeel terugkeert.

Een andere manier die een belegger hedging met derivaten kan gebruiken om zichzelf te profiteren, isvia een futures -contract.Een futures -contract bepaalt de verkoop van een specifieke beveiliging tegen de huidige marktprijs op een of andere datum in de toekomst.Nogmaals, een persoon die zwaar wordt geïnvesteerd in een bepaalde beveiliging kan een futures -contract gebruiken als een manier om de verkoopprijs van die beveiliging in te sluiten.Dit zal ook voorkomen tegen een mogelijke prijsdaling.

Er bestaan sommige nadelen bestaan in afdekking met derivaten die een belegger moet begrijpen.Ten eerste is de praktijk van hedging in wezen een weddenschap tegen de initiële investering.Dit betekent dat elke winst van de initiële investering zal worden beperkt door het verlies dat door de afgeleide wordt geleden.Bovendien kunnen de prijzen zo snel bewegen dat een verlies dat de hedging -derivaat leed, opwegen tegen eventuele winst van de onderliggende beveiliging.