Wat is een aansprakelijkheidsgestuurde investering?

Een aansprakelijkheidsgestuurde investering is een systeem van vermogensbeheer dat bedoeld is om alle gerelateerde kosten te dekken die aan de investering zijn verbonden.Dit is een aanvulling op de typische praktijk om te streven om de beste rendementen te behalen.Het wordt vaak gebruikt met pensioenfondsen en pensioenen.Het doel van een aansprakelijkheidsgestuurde investering is om activa te beheren met zowel de huidige als de toekomstige kosten in gedachten.

Het is het meest gebruikelijk om een aansprakelijkheidsgestuurde investering met pensioenplannen te gebruiken.Dit geldt met name voor plannen voor gedefinieerde-baten, die een werknemersvoordeel voor het leven betalen vanaf het begin van het pensioen.Deze plannen kunnen in de loop van de tijd aanzienlijke vergoedingen opbouwen, met name voor hooggeplaatste werknemers met de grootste pensioenen.Als een actie zoals aansprakelijkheidsgestuurde investering niet wordt ondernomen, kan een pensioen worden ondergefinancierd.

De kern van de aansprakelijkheidsgestuurde investering is een berekening die de toekomstige kosten van het fonds bepaalt.Dit geeft de fondsbeheerder een idee van wat voor soort winst nodig is om de kosten te dekken.Dan zal een belegger weten welke hoeveelheid contant geld moet worden geïnvesteerd en hoe ik toekomstige investeringen kan strategiseren.Veel plannen zullen ook een rentekosten hebben, omdat dit kan helpen om verliezen op een investering te beheren als gevolg van veranderingen in de tarieven.

Een typische aansprakelijkheidsgestuurde beleggingsstrategie omvat verschillende gemeenschappelijke elementen.Een belangrijke factor is dat beleggingen van lagere opbrengst zoals obligaties of geldmarkten de contanten behouden die nodig is voor huidige en toekomstige verplichtingen.In sommige gevallen kan contant geld worden gedeponeerd, en met behulp van renteswaps zal het uiteindelijk worden omgezet in een vaste tarief.

Een ander aspect van aansprakelijkheidsgestuurde beleggingsstrategie is het segmenteren van verschillende investeringen om de toekomstige kosten beter te schatten.In wezen is dit het proces van het scheiden van korte en langetermijninvesteringen, zodat ze elk hun volledige potentieel kunnen bereiken.Dit komt omdat het gemakkelijker is om toekomstige kosten te schatten wanneer activa in wezen bevroren zijn, maar als er geen beweging is, is het niet mogelijk om rendementen te maximaliseren.Segmentatie maakt dus in sommige gebieden enige beweging mogelijk, terwijl andere segmenten klaar zijn voor schattingen van toekomstige kosten.

Het beheren van een aansprakelijkheidsgestuurde investering kan ook het veranderen van verwachtingen omvatten in een verminderd rendement op activa (ROA).Dit betekent meestal dat sommige aandeleninvesteringen mogelijk naar obligaties moeten worden verplaatst.De kosten van deze wijzigingen moeten meestal worden gecompenseerd door verhoogde contante uitgave van de belegger.