Hva er eiendeler under forvaltning?

Eiendommer under forvaltning (AUM) er et begrep som brukes til å referere til den totale verdien av investeringene som administreres av et porteføljestyringsselskap.Det er en rekke forskjellige måter å beregne eiendeler under forvaltning, og folk bør bekrefte at de vet hvilken metode som brukes når de ser på eiendelene under forvaltning for et gitt selskap.Avhengig av hvilken metode selskapet bruker for å beregne den totale verdien av investeringene, kan rapportene deres variere betydelig.

Én metode er å vurdere alle investeringene selskapet administrerer, både for kunder og for seg selv.I hovedsak er dette som å se på alle pengene firmaet har i banken.Andre firmaer kan rapportere bare om eiendeler som er under skjønnsmessig styring.Dette er eiendeler som styres av porteføljeforvalteren på forespørsel fra kunder, og de er atskilt fra eiendeler selskapet har på egen hånd.

Porteføljeforvaltere bruker rapportering om eiendeler under ledelse for å sammenligne seg med andre selskaper, ettersom denne informasjonen gir informasjonom generell vekst og endring over tid.Den totale verdien av disse eiendelene indikerer hvor godt et aksjefond, hedgefond eller annen type porteføljeforvalter gjør.Den informerer også investeringsbeslutninger fra investorer og gir informasjon om eksklusivitet.Som en generell regel, jo høyere verdi av eiendeler under forvaltning, jo høyere er minimumsinvestering i selskapet.

I USA er porteføljeforvaltere pålagt å sende inn et dokument kjent som en ADV -skjema som gir viktig informasjon om deres selskapog hvordan de opererer.Dette skjemaet, innlevert til Securities and Exchange Commission (SEC), avslører navnet på selskapet, offiserene, dets beliggenhet og dets investeringsstil.I tillegg dokumenterer den eiendelene som er under forvaltning i en gitt periode.Disse skjemaene er tilgjengelige for publikum, og folk kan be om kopier fra SEC.

En pengesjef kan kreve gebyrer på grunnlag av eiendeler under forvaltning.Jo flere eiendeler, jo høyere gebyrer, og skaper et insentiv til å fortsette å øke verdien av eiendeler under forvaltning.Dette øker også avkastningen for kunder, som stoler på jevn vekst av investeringene sine med slike firmaer.Informasjon om gebyrer må avsløres når folk setter i gang en investering, og det anbefales å få avsløringer fra flere firmaer sammen med rapporter om resultatene deres før de velger en porteføljeforvalter å jobbe med.