Hva er en effektiv rente?

Effektiv rente, også kalt en årlig effektiv rente eller AER, refererer til det faktiske beløpet som er betalt når du tar sammensatte perioder i kraft.Det varierer ofte fra årlig prosentsats, som er renten som vanligvis er oppgitt i kredittvilkår, fordi april generelt ikke står for sammensatte perioder.Beregning av effektiv rente kan ofte gi en person en mer nøyaktig ide om mengden av renter han eller hun vil betale over et lån eller motta fra en investering.

for å bestemme effektiv rente på et sett med kredittvilkår, en nøkkelverdi å ha er hvor ofte renteforbindelsene.Deretter må den nominelle renten bestemmes ved å dykke apr av antall sammensatte perioder.For eksempel, hvis et kredittkort krever 15% april og sammensatte renter hver måned, vil den nominelle renten være 1,25% i måneden.En person kan deretter beregne effektiv rente ved å bruke formelen: [(1+i)^C - 1] x 100, hvor jeg er lik den nominelle renten uttrykt i desimalform og C er lik antallet sammensatteperioder uttrykt i hele tall.For kredittkortbetingelsene som tidligere er referert til, ville dette være [(1 + 0,0125)^12 -1] x 100, eller 16,07%.

Som eksemplet ovenfor illustrerer, er den effektive renten ofte høyere enn APR på grunn av de sammensatte effektene.Når det gjelder å låne penger, betyr dette at en person vil betale mer på lang sikt etter hvert som frekvensen av sammensatte øker.Motsatt, når det gjelder investering, kan det bety at en person gjør mer på lang sikt når sammensatte øker.

Å kunne beregne den effektive renten kan være nyttig når du sammenligner lignende kreditttilbud.Tilbud kan ha samme april, men drastisk forskjellige sammensatte priser, noe som påvirker den samlede tilbakebetalingen i tilfelle et lån, eller utbetaling, i tilfelle en investering.Ta for eksempel to kortsiktige lønningslån som tilbyr $ 1000 amerikanske dollar til 25% april for å bli betalt tilbake over ett år.

Det første lånet sammensetter ikke renter, noe som betyr at den effektive renten også er 25% og låntakeren skylder $ 1.250 USD ved utgangen av et år.Det andre lånet sammensetter renter en gang i måneden, og øker effektiv rente til omtrent 28% og bringer totalen som skyldes $ 1.280.I dette scenariet, mens begge lånene ser ut til å ha samme rente i begynnelsen, klargjør beregning av effektiv rente de bedre lånevilkårene.