Co to są globalne instrumenty pochodne?

Globalne instrumenty pochodne to umowy finansowe między kupującymi i sprzedawcami na przyszłą płatność i dostarczenie podstawowego składnika aktywów.W okresie życia umowy wartość pochodnej zmienia się z wartością składnika aktywów.Globalne pochodne są wykorzystywane głównie do ochrony ryzyka i zarządzania nimi.Można je również wykorzystać do spekulacji i inwestycji.

Istnieją dwa rodzaje globalnych pochodnych.Pochodna bez recepty (OTC) jest produktem poza ruchem wymienionym za pośrednictwem sieci dealerów.Pochodna giełdowa jest znormalizowaną umową handlowaną na formalnej wymianie futures.Giełda zawiera zasady i przepisy handlowe.Ryzyko przeciwprepowe jest eliminowane na giełdach futures za pośrednictwem domu rozliczeniowego.

Towar, waluty i oprocentowanie pochodne są z ich samego charakteru globalne.Towary, takie jak złoto i ropa, są handlowane na całym świecie.Waluty światowe są wymieniane praktycznie przez całą dobę.Towary i waluty mogą być handlowe na giełdach kontraktów futures.Opcje tych aktywów mogą być handlowane lub poza wyłączeniem wymiany.

Większość największych korporacji na świecie zarządza ryzykiem za pomocą globalnych instrumentów pochodnych.Korporacje i instytucje finansowe zarządzają ryzykiem w stosunku do zmian kursów walutowych, cen surowców i stopy procentowej.Zabezpieczanie ryzyka rynkowego eliminuje przyszłą niepewność zapewniającą ubezpieczenie od zmienności i zmian cen.

Instrumenty pochodne zapewniają spekulantowi rynku środki do wprowadzenia długich i krótkich pozycji bez faktycznej własności składnika aktywów.Możliwość kontrolowania dużego aktywów kapitałowych z niewielką inwestycją istnieje ze względu na dźwignię zapewnianą przez instrumenty pochodne.Spekulant może handlować przyszłymi oczekiwaniami cenowymi i zawierać strategie, które nie są możliwe podczas handlu twardymi aktywami.

Segment OTC globalnego rynku instrumentów pochodnych jest znacznie większy niż wersja giełdowa.Pochodne giełdowe są segmentem szybszym z powodu standaryzacji umów.Zaletą handlu giełdą są przejrzystość cen, ograniczenie ryzyka i niższe koszty transakcji.

Globalna efektywność rynku i handel mogą nie być możliwe bez globalnych instrumentów pochodnych.Rynki pochodne są bezpieczne i wydajne.Istnieje miejsce na poprawę procedur ograniczania ryzyka w segmencie pochodnym OTC.Rynek instrumentów pochodnych finansowych jest największym rynkiem na świecie i naprawdę umożliwia globalny rynek.