Jakie są transakcje private equity?

Transakcje private equity odbywają się, gdy firmy private equity dokonują inwestycji w spółki docelowe.Typową firmą docelową prawdopodobnie będzie przedsiębiorstwo, które może potencjalnie wzrost w krótkim lub średnim okresie.Firma private equity zwykle nabywa kontrolę akcji w spółce docelowej i podejmuje stosunkowo dużą kwotę długu w finansowaniu transakcji.Intencją firmy private equity jest często współpraca z zarządzaniem spółką docelową w celu osiągnięcia wzrostu poprzez usprawnienie operacji i generowanie zysków poprzez zwiększoną wydajność.Firma private equity może jednak wprowadzić nowy zespół zarządzający, aby przejść przez zmiany i uczynić firmą docelową bardziej opłacalną.Zyski są wykorzystywane do rozwoju firmy i obsługi długu.

Zasadniczo transakcje private equity nie są inwestycjami długoterminowymi.Firma private equity zwykle szuka krótkoterminowego wzrostu wartości firmy docelowej w celu opuszczenia inwestycji w średnim okresie.Spółka docelowa zazwyczaj jest sprzedawana lub może pływać na giełdzie po około trzech latach.Czas, w którym odbywa się firma docelowa przed sprzedażą inwestycji, zależy od tego, jak dobrze działa firma, dostępność odpowiednich nabywców i ogólnego klimatu gospodarczego.Często zdarza się, że sprzedaż private equity wiąże się z nabywaniem akcji przez innego inwestora private equity.

Firma private equity ogólnie obejmuje wielu inwestorów, którzy gromadzą swoje środki na inwestowanie w określone rodzaje spółek wzrostowych.Uczestnikami mogą być osoby zamożne lub inwestorzy instytucjonalni, tacy jak fundusze emerytalne.Często istnieje wiele partnerstw pod parasolem określonej firmy private equity, a jedna lub więcej z tych partnerstw jest zaangażowanych w każdą transakcję private equity.Połączając swoje fundusze w ten sposób, inwestorzy rozszerzają zakres inwestycji docelowych i zwiększają możliwości wysokiego zwrotu z transakcji private equity.Zazwyczaj inwestycje są dokonywane przez partnerstwo w wielu docelowych spółkach w tym samym sektorze ekonomicznym, takim jak opieka zdrowotna, w celu zwiększenia doświadczenia firmy związanej z inwestowaniem w branży.

Liczba i wartość transakcji private equity odbywa się w dowolnym momencieróżni się znacznie, zgodnie z ogólnym klimatem gospodarczym.Podczas spowolnienia firmy private equity mogą podjąć większy udział kapitałowy w spółce docelowej i zająć mniej długu.Powrót do wzrostu gospodarczego i większy dostęp do finansowania banków zwykle zasygnalizowałby wzrost liczby i kwoty transakcji private equity.