Jakie są obligacje oszczędnościowe?

Obligacje oszczędnościowe to obligacje dotyczące odsetek, które są wydawane przez rząd federalny państw Unites.W przeciwieństwie do obligacji obrotowych na rynkach papierów wartościowych, obligacje oszczędnościowe nie mogą zostać przeniesione po zakupie i w tym sensie nie są przenoszone.Wiele obligacji oszczędnościowych jest sprzedawanych w mniejszej części niż ich wartość nominalna, pozostawiając dużo miejsca na odsetki, które należy naliczyć przez wiele lat.Ponieważ reprezentują one obowiązki rządowe, obligacje oszczędnościowe są uważane za jedną z najbezpieczniejszych inwestycji na świecie, chociaż ich stopa zwrotu zmienia się okresowo w oparciu o dominujące stopy procentowe i dane dotyczące inflacji.

Oryginalne obligacje oszczędnościowe zostały stworzone przez rząd USA w celu sfinansowania amerykańskiego zaangażowania w I wojnę światową. Istnieją dwa rodzaje obligacji oszczędnościowych, które są nadal dostępne;Obligacje EE i serii I.Obligacje oszczędnościowe w serii płacą stopę procentową, która zmienia się okresowo, ale jest obliczana jako 90% średniej rentowności na pięcioletnich papierów wartościowych skarbowych w ciągu ostatnich sześciu miesięcy.Innymi słowy, co sześć miesięcy, średnia wydajność pięcioletniego bezpieczeństwa skarbowego jest obliczana na czas od ostatniego obliczeń.Jeśli wynik wyniesie na przykład do pięciu procent, wówczas nowa rentowność obligacji EE serii wyniósłby 90%, czyli 4,5%.

Zmiany te dla obligacji wydanych w maju 2005 r. Lub później, które płacą stałą stopę procentową, nieco jak certyfikat depozytu (CD).Obligacje EE serii są przeznaczone do zakupu przez osoby fizyczne, w przeciwieństwie do inwestorów instytucjonalnych, a ich odsetki są opodatkowane tylko na szczeblu federalnym.Odsetki obligacji oszczędnościowych są obliczane co miesiąc, ale nie jest wypłacane, dopóki obligacja nie zostanie wymienionych, w którym to czasie odsetki stają się podlegające opodatkowaniu.

Obligacje serii I są drugim rodzajem obligacji oszczędnościowych, które są powszechnie wyemitowane.Ich wydajność również się zmienia, ale opiera się to częściowo na wskaźnikach inflacji, a nie na stopach procentowych gdzie indziej.Druga część odsetek wypłacanych w obligacji serii I to stała stopa, która pozostaje stała w ciągu całego życia obligacji.Nowe stawki są obliczane w maju i listopadzie każdego roku.

Od 2002 r. Rząd USA zaczął podejmować kroki w celu radykalnego uproszczenia obligacji oszczędnościowych w ogóle.Biura marketingowe dotyczące wiązań oszczędności zostały zamknięte, a ich stopy procentowe obniżono.W 2004 r. Bond Series HH został wycofany, aby nie była już wydawana, ale te, które nadal istnieją, będą mogły dojrzewać.Obligacje z serii HH były nieco inne niż pozostałe dwa typy, ponieważ ich zainteresowanie było spotęgowane północy, a nie co miesiąc.