Co to jest wskaźnik płynności?

Wskaźnik płynności wskazuje gotowość firmy do generowania funduszy wymaganych do spełnienia jej krótkoterminowych zobowiązań.Wskaźniki płynności, znane również jako wskaźniki kapitału obrotowego, określają związek między obecnymi aktywami biznesowymi a obecnymi zobowiązaniami.Obecny wskaźnik, forma wskaźnika płynności, jest bezpośrednim porównaniem aktywów obrotowych z bieżącymi zobowiązaniami, a biura państwowych papierów wartościowych wymagają wskaźnika 2: 1 dla spółki do sprzedaży akcji.Często uważany za lepszy wskaźnik wypłacalności krótkoterminowej, test kwasowy lub szybki wskaźnik odejmuje zapasy od aktywów bieżących w celu ustalenia względnego odsetka gotówki i równoważników gotówki z bieżącymi zobowiązaniami.Niektórzy analitycy stosują wskaźnik operacyjnych przepływów pieniężnych, zdefiniowany jako przychód operacji biznesowych minus wydatki w porównaniu z obecnymi zobowiązaniami.

Akcjonariusze i banki oceniające wnioski o pożyczki rutynowo kontrolują wskaźniki płynności z wieloma umowami pożyczkowymi wymagającymi utrzymania określonego minimalnego wskaźnika płynności.Aby zabezpieczyć pożyczki biznesowe, firmy mają na celu poprawę swoich wskaźników płynności w określonym dniu bilansu.Obecny wskaźnik można zwiększyć, używając gotówki do spłaty bieżącego długu bezpośrednio przed datą bilansu.Odniesienie długoterminowej pożyczki na spłatę długu krótkoterminowego jest również skuteczne w poprawie obecnego wskaźnika.Inne możliwości zwiększenia wskaźników płynności firmy obejmują fakturowanie oczekujących na wcześniejsze zamówienia w celu zwiększenia należności, opóźnianie zakupów w celu ograniczenia płatnych rachunków, przekształcanie zapasów na należności lub gotówkę oraz ocenę zapasów na koniec roku o wyższej wartości.

Wskaźnik płynności stanowi ogólne oszacowanie krótkoterminowej wypłacalności, może wprowadzać w błąd, gdy jest traktowany jako bezwzględny wskaźnik zdrowia firmy.Wskaźniki te oparte są na koncepcyjnej likwidacji wszystkich aktywów bieżących firmy w celu spełnienia wszystkich obecnych zobowiązań, a nie na spółce operacyjnej.Z drugiej strony często rozdzielony cykl konwersji gotówki (CCC) dostarcza krytycznych danych dotyczących wydajności zarządzania firmy, a także jego zdolności do spłaty obecnych zobowiązań.CCC ocenia prędkość, z jaką firma przekształca swoje zapasy w sprzedaż, zbiera swoje konta i płaci dostawcom za towary i usługi.Oblicza się, dodając długość czasu w dniach, w którym produkt zasiada w zapasach do czasu, w którym firma potrzebuje do pobierania należności minus czas potrzebny do opłacenia płatnych rachunków, z krótszym cyklem wskazującym na wyższą płynność.