Co to jest średnia roczna wydajność?

Średnia roczna wydajność jest terminem używanym do wyrażenia średniego wzrostu wartości, którą generowało wieloletnia inwestycja w ciągu jednego roku i zwykle stanowi procent całkowitej wartości inwestycji.Często jest używany do inwestycji, takich jak certyfikaty depozytu (CDS), które wydają banki, w których oprocentowanie wypłacone w depozie może być zmienne.Zmienne stopy procentowe mogą powodować wysoką wydajność w ciągu kilku lat i niższą w innych, a ponieważ instrumenty finansowe, które mają zmienne stopy procentowe, muszą być sprzedawane w sposób przekonujący dla konsumentów, w uwzględnianiu średniego rocznego zysków jest uwzględniona wMarketing, aby zachęcić inwestorów do zakupu produktu.

Inne rodzaje inwestycji oprócz płyt CD, które można ustalić średnie roczne rentowność na podstawie włączenia rachunków oszczędnościowych w bankach, które płacą odsetki, fundusze inwestycyjne i fundusze indeksowe w oparciu o trendy na rynku giełdowym, obligacji zysków i rent opartych na ubezpieczeniach.Wydajność opiera się na całkowitej początkowej inwestycji, która nie odnotowała żadnych wypłat w okresie, z którego obliczany jest odsetek wzrostu.Jest to również częsta metoda obliczania stóp wzrostu dla całego portfela inwestycji, która może obejmować akcje, obligacje, naliczenie wartości w nieruchomościach i wiele innych.Zmiana wszystkich pakietów inwestycyjnych w wartości rynkowej jest uśredniana w ciągu roku w celu ustalenia strat lub zysków netto pod względem wartości procentowej całości.

Inne warunki dla średniego rocznego obliczenia rentowności w inwestowaniu obejmują stopę zwrotu (ROR), roczny całkowity zwrot (ATR), zwrot z inwestycji (ROI) i inne.Roczne obliczenia stawki procentowej tego rodzaju są często wykorzystywane jako punkty odniesienia w celu ustalenia, czy inwestycja przewyższa lub niedostateczne wyniki na rynku.Wspólne inwestycje finansowe, takie jak CDS i fundusze inwestycyjne, są również sprzedawane publicznie z obietnicą pewnych gwarantowanych lub przewidywanych stawek.

Obliczenie tego, czym jest szybkość zwrotu, może być dość proste.Inwestycja w wysokości 2000 USD (USD), która zwróciła całkowity zysk w wysokości 350 USD w ciągu pięciu lat, z zwrotami w wysokości 100 USD w ciągu pierwszych dwóch lat i zwrotami w wysokości 50 USD w ciągu ostatnich trzech lat, miałaby średni roczną wydajność 3,5%,z całkowitą wydajnością na koniec pięciu lat 17,5%.Ta średnia roczna wydajność jest równowagą w wysokości 5% zwrotów z inwestycji w dwóch dobrych latach, a 2,5% zwrotu z inwestycji w trzech biednych latach.

Różnica między bieżącą wydajnością a realizowaną wydajnością jest kolejnym ważnym rozróżnieniem, który należy dokonać w tym procesiezwrotu z inwestycji kapitału.Obecna wydajność stanowi wyraźny odsetek wzrostu inwestycji przed wystąpieniem wycofania lub likwidacji.Jeżeli odsetki lub dywidendy są ponownie zainwestowane w pierwotnej całości, a podatki są wypłacane od inwestycji, gdy są one zlikwidowane, realizowana rentowność będzie różni się od oczekiwanej rentowności, która została obiecana inwestorowi, gdy instrument finansowy został zakupionyniższe niż oczekiwano.Z powodu takich wahań średnia roczna wydajność jest jedynie wskaźnikiem kierunku, w którym inwestycja jest kierowana i nie można go całkowicie polegać jako forma stałego dochodu.