Co to jest skumulowane zainteresowanie?

Skumulowane odsetki to suma płatności odsetkowych dokonanych od pożyczki w ciągu jego życia lub w określonym okresie.Jest on obliczany przez podzielenie przyszłej wartości (FV) pożyczki przez jej wartość bieżącą (PV), a następnie odejmując jedną.Zazwyczaj jest używany do porównania kosztów dwóch pożyczek w celu ustalenia, która jest bardziej ekonomiczna.Ponieważ odsetki zarobione i opłacone od niektórych instrumentów finansowych dotyczących odsetek, takich jak obligacje i kredyty hipoteczne, podlegają opodatkowaniu lub zwolnieni z podatków w USA, skumulowane odsetki są również przydatne, jeśli chodzi o wypełnienie formularzy podatkowych w USA.W przeciwieństwie do efektywnej rocznej stopy procentowej (APR), roczną wydajnością procentową i dyskontowanymi metodami analizy przepływów pieniężnych, skumulowane odsetki nie uwzględniają wartości czasu lub początkowych kosztów pożyczki, co czyni go gorszym wskaźnikiem prawdziwych kosztów ekonomicznych.

W przypadku konwencjonalnej kredytu hipotecznego o stałym stopniu płatności odsetkowe stanowią wyższy odsetek całkowitych miesięcznych płatności na początku okresu pożyczki i spadają jako procent całkowitej płatności w miarę stabilizny hipotecznej.Skumulowane odsetki wzrasta w tempie spadku do maksimum, a następnie spadają jako procent całkowitej spłaty kredytu hipotecznego w ciągu okresu pożyczki;Dzieje się tak, ponieważ płatności główne stanowią coraz większy odsetek całkowitej płatności.Przy obliczaniu skumulowanych odsetek zakłada się, że odsetki okresowo łączą się z każdą datą płatności na koniec jednego i na początku nowego okresu złożonego.Ogólnie rzecz biorąc, konwencja rynkowa ma zastosować roczne połączenie pożyczek konsumenckich i kredytów hipotecznych.

Ponadto obliczanie skumulowanych odsetek od hipotek i pożyczek stóp stopowych, które pobierają zmienną stopę procentową, wymaga przyjęcia niektórych założeń.Stopa odsetek od takich pożyczek jest okresowo resetujna, jak należy wyraźnie określić w kategoriach pożyczki.Stąd założenia dotyczące tych przyszłych stóp procentowych będą musiały zostać podjęte w celu obliczenia skumulowanych odsetek lub dowolnej metryki wydajności, stawki lub kosztów w tej sprawie.Przy obliczaniu APR zakłada się, że początkowa stopa procentowa będzie na przykład w ciągu całego życia pożyczki.Rzeczywiste stawki przyszłe mogą i często różnią się od zakładanych przyszłych stawek;powodują znaczące różnice między tym, co pożyczkobiorca lub pożyczkodawca początkowo obliczył skumulowane zainteresowanie, a tym, jakie w rzeczywistości okazuje się.