Co to jest modelowanie instrumentów pochodnych?

Modelowanie instrumentów pochodnych odnosi się do analizy technicznej przeprowadzonej przez inwestorów próbujących wymyślić uczciwą cenę za instrumenty pochodne obrotu na otwartym rynku.W przeciwieństwie do akcji lub innych akcji, które mają cenę opartą na podaży rynkowej i popytu, instrumenty pochodne są inwestycjami spekulacyjnymi opartymi na wielu czynnikach związanych z aktywami bazowymi.Z tego powodu inwestorzy wykorzystywają modele cenowe do podłączenia uczciwej ceny do wspólnej umowy instrumentów pochodnych.Wiele technik stosowanych w modelowaniu instrumentów pochodnych jest niezwykle skomplikowanych, ale może być przydatne dla doświadczonych inwestorów.

Podczas gdy wiele osób, które inwestują pieniądze, robią to po prostu kupując akcje w spółkach, inne angażują się w bardziej złożone instrumenty inwestycyjne znane jako instrumenty pochodne.Instrumenty pochodne to umowy, które dają właścicielowi prawo do zakupu akcji niektórych podstawowych aktywów w pewnym momencie w przyszłości.Inwestor, który jest właścicielem umowy instrumentów pochodnych, w rzeczywistości nie jest właścicielem aktywów fizycznych leżących u podstaw umowy, dlatego może użyć modelowania instrumentów pochodnych, aby nakładać wartość tej umowy.

Wiele różnych czynników pojawia się podczas omawiania różnych modeli do modelowania instrumentów pochodnych.Najczęstszymi instrumentami pochodnymi są opcje i futures, które dają posiadaczowi kontraktu prawo do zakupu aktywów w pewnym momencie w przyszłości.Umowy te rzadko są wykonywane, ale mogą być kupowane i sprzedawane przez inwestorów.Fakt ten sprawia, że ustalenie, ile kontraktów są kluczowe dla inwestorów.

Większość umów pochodnych ma w nich podobne elementy, które są podłączone do metod modelowania instrumentów pochodnych w celu uzyskania wartości opcji lub kontraktów futures.Cena rynkowa podstawowego aktywów jest jednym z czynników, podobnie jak zmienność tego składnika aktywów w miarę postępu umowy.Każda umowa ma datę ważności, która również wpływa na modele cenowe, podobnie jak wszelkie opłaty pobierające, takie jak dywidendy lub stopy procentowe związane z zabezpieczeniem bazowym.Wreszcie, cena wykonania, po której posiadacz umowy może skorzystać z jej opcji, jest kolejnym ogromnym elementem modeli cenowych.

Chociaż systemy modelowania instrumentów pochodnych różnią się złożonością i techniką, wielu zajmuje się określeniem Deltawartość w umowie o instrumentach pochodnych.Wartość delta jest pomiarem procentowej zmiany wartości umowy opcji, gdy cena podstawowego aktywów zmienia się o punkt w obu kierunkach.Określając tę wartość delty, inwestor może teoretycznie wiedzieć, ile w pewnym momencie w przyszłości warto w przyszłości warto wiedzieć