Co to jest negatywny kapitał obrotowy?

Negatywny kapitał obrotowy to sytuacja, w której firma nadal działa, pomimo faktu, że zobowiązania posiadane przez firmę są czymś więcej niż dostępne aktywów firmy.Zasadniczo oznacza to, że rachunki należne za okres działania są większe niż należności konta w tym samym okresie.Chociaż nie jest niczym niezwykłym, że firma działała z negatywnym kapitałem obrotowym przez krótki czas, większość firm nie ma zamiennych aktywów w celu utrzymania operacji w perspektywie długoterminowej, chyba że sytuacja się odwróci.

Najłatwiejszym sposobem ustalenia, czy firma jest obecnie w negatywnym stanie kapitału obrotowego, jest porównanie danych płatnych rachunków za ostatnio zamknięty okres rachunkowości z informacjami o należności z rachunku w tym samym okresie.Jeśli należności są większe niż zobowiązania w tym okresie, firma działa w pozytywnej sytuacji kapitału obrotowego.Jeśli zobowiązania przekroczą kwotę należności, kapitał obrotowy jest uważany za ujemny.

Wiele firm doświadcza okresów rachunkowości, gdy istnieje negatywna sytuacja kapitału obrotowego.Zasadniczo są to krótkoterminowe sytuacje, które mają miejsce, ponieważ płatności związane ze sprzedażą generowaną w poprzednich okresach nie zostały jeszcze otrzymane i opublikowane w należnościach.W tym samym czasie wydatki znalezione w zobowiązaniach są publikowane i oczekujące na usposobienie.Kiedy klienci zajmują dłużej niż trzydzieści dni, aby zapłacić zaległe faktury, dostawca często doświadcza jednego miesiąca, w którym istnieje negatywny kapitał obrotowy, a następnie cieszy się pozytywnym kapitałem obrotowym w następnym miesiącu.Gdy rozważany jest cały rok operacyjny, spółka zwykle działa na czarno, z okresami, w których dochód przekraczał wydatki, zrekompensowały miesiące, w których wydatki były wyższe niż zebrane przychody.

Dla firm, w których negatywny kapitał obrotowy nie jest spowodowany wolniejszą płatnością za zaległe faktury, kroki w celu ograniczenia wydatków lub w inny sposób ponownie skonfigurowanie modelu biznesowego może być konieczne, aby sprowadzić firmę do pozytywnej sytuacji kapitałowej.Na przykład firma może dążyć do obniżenia wydatków poprzez przeglądanie budżetów departamentach lub próbę zabezpieczenia niższych cen materiałów wykorzystywanych w produkcji towarów i usług.Jeśli wysiłki te nie są skuteczne, a negatywna sytuacja kapitału obrotowego utrzymuje się przez dłuższy czas, firma jest bardzo prawdopodobne, że zaprzestanie operacji.Możliwym wyjątkiem są sytuacje, w których firma ma dostęp do aktywów, które można przekształcić w gotówkę i wykorzystać do emerytury zaległych długów firmy, zmniejszając kwotę miesięcznych zobowiązań na poziom, który jest bardziej zgodny z miesięcznymi należnościami.