Quais fatores afetam o desempenho da classe de ativos?
As classes de ativos são categorias de investimento que podem ser influenciadas por mudanças em fatores como economia, mercados financeiros e sentimentos de investidores. Em certos casos, os fatores que impulsionam a atividade nos mercados são bastante claros, enquanto outras vezes pode ser mais difícil de determinar. Alguns dos itens comuns que podem afetar o desempenho da classe de ativos incluem lucratividade corporativa, o ritmo no qual uma economia está crescendo ou diminuindo e as condições políticas em uma região.
Dependendo da categoria de investimento, o grau em que os fatores podem afetar o desempenho da classe de ativos variam. As ações, que negociam o grupo de ações, são frequentemente impulsionadas pelas condições em que as empresas podem obter lucros ou renda. Quando os investidores estão confiantes de que as empresas continuarão a expandir e gerar vendas, eles têm maior probabilidade de direcionar dinheiro para essa classe de ativos específica. Em troca, os investidores geralmente esperam ser recompensados com um aumento dos preços das ações e possíveis dividendos, que são distribuídosButões que as empresas às vezes obtêm com lucros em excesso. A capacidade da empresa de atender às expectativas de renda e vendas, conforme estabelecido pelas equipes de gerenciamento de corporações, é outro fator que pode afetar o desempenho da classe de ativos para as ações.
O comércio de ligações na categoria de investimento de renda fixa e é tipicamente sensível a um conjunto único de fatores. Os dois principais componentes em uma segurança de títulos são o preço e o rendimento, que se movem inversamente um para o outro. Por exemplo, quando o preço de um instrumento de renda fixa está aumentando, o rendimento ou a taxa de juros diminui.
A inflação é um fator que pode influenciar o desempenho da classe de ativos em títulos de maneira negativa. Quando os investidores compram títulos, eles recebem uma série de pagamentos de juros, além do reembolso do valor nominal da segurança da dívida. À medida que a inflação aumenta, o valor de uma moeda cai e isso diminui o valor da entradaA renda de Stors quando o título amadurece ou atinge sua data de validade.
Os ratings sobre analistas podem afetar os títulos de ações e renda fixa. Analistas profissionais geralmente atribuem classificações, semelhantes às notas, que refletem o potencial de títulos financeiros individuais ou categorias de investimento. Esses resultados podem beneficiar um estoque ou títulos se a classificação posicionar a segurança de uma maneira que se encaixe na estratégia de um investidor. Os analistas também podem atribuir uma perspectiva positiva ou negativa em uma categoria de investimento inteira, que pode afetar o desempenho da classe de ativos. Por exemplo, se um analista alertar que uma economia regional está desacelerando com os lucros corporativos que provavelmente serão prejudicados, os investidores podem interpretar as notícias como um sinal de redirecionar capital dos estoques para uma categoria de investimento mais segura.