Vilka är de olika typerna av arbitrage -möjligheter?
Riskfria arbitrage -möjligheter på finansmarknaderna är domänen för professionella handelsorganisationer. Datoralgoritmer söker ständigt på marknaderna för prisavvikelser på samma eller liknande marknader. Samtidig köp och försäljning av en finansiell tillgång för att få en liten men riskfri vinst kan existera i sekunder eller eventuellt minuter. Marknadstillverkare, specialister och hedgefonder utrustade med medel för att upptäcka dessa möjligheter och förmågan att dra nytta av dem lämnar några, om några, arbitrage -möjligheter för den genomsnittliga investeraren.
arbitrage -möjligheter på framtidsmarknaden inträffar när spotpriset för den underliggande tillgången och framtidspriset inte representerar verkligt värde. Denna tillfälliga situation kan hända på grund av en ovanlig händelse eller nyhetsmeddelande. Arbitragörer går vanligtvis in omedelbart för att tjäna på avvikelsen och återlämna marknaden till verkligt värde. Dessa handlare spelar en viktig roll för att upprätthålla stabilitet och jämvikt iMarknader.
sanna arbitrage -affärer genomförs samtidigt. De liknande tillgångarna köps och säljs samtidigt och låser in en riskfri vinst omedelbart. Dessa gratis pengarna finns på derivatmarknaden på grund av ineffektiva metoder som används i prissättning av derivat. Arbitrage -möjligheter är mycket svåra att hitta och håller inte länge. Gratis pengar lockar de bästa och största handlarna som omedelbart utnyttjar flyktiga möjligheter.
Optionsmarknaderna presenterar ofta arbitrage -möjligheter på grund av att put- och samtalsvärden faller ut ur anpassningen till tillgångsvärden. Omvandlingshandeln är en syntetisk alternativposition som handlas mot den faktiska kontantpositionen i den underliggande tillgången. En liten vinst kan göras när priset på alternativet och priset på den underliggande tillgången flyttas tillbaka till anpassning. Denna typ av handel är vanligtvis inte lämplig för den genomsnittliga investeraren eftersom den rEquires mycket tid och expertis.
Eftersom marknadens ineffektivitet snabbt utnyttjas av handelspersonal, kan arbitrage -möjligheter ses som att hitta handel med mycket låg risk exponering. Även om detta inte är sant arbitrage, kan det vara så nära som den genomsnittliga investeraren kan få. Låg riskbranscher kan utvecklas av investeraren med mycket kunskap om derivatmarknaden. Denna form av arbitrage involverar risk, vilket är naturen av handel.
Tillfälliga möjligheter finns på marknaden för framtidsspridning. Att handla olika framtidskontrakt för priskorrigeringar kan resultera i små vinster med begränsad riskexponering. Parhandel innebär två mycket liknande värdepapper som i allmänhet rör sig i takt med marknaden. En prisavvikelse mellan paret kan ge en chans att dra nytta av den eventuella återgången till korrelation. Onlinetjänster tillhandahåller listor över par handelsmöjligheter.
Begränsade riskhandel kan utvecklas med olika alternativoch platskombination. Delta -neutrala och marknadsneutrala positioner kan erbjuda begränsad risk med obegränsad vinstpotential om de ställs in korrekt. Investeraren bör ha en grundlig kunskap om alternativ för risker och prissättningsmetoder innan de försöker dessa affärer.