Vad är ett livränta?

Ett livränta är det datum som anges i ett livräntaavtal när periodiska betalningar till annuitanten börjar.Livränta datum anges när livränta köps, men det är inte ett hårt och snabbt datum;I de flesta fall kan det enkelt ändras.Processen att konvertera en livränta till en garanterad månatlig inkomstström kallas annuitering, en oåterkallelig händelse som utlöses av uppnåendet av livränta.

En livränta är ett kontrakt mellan livränta ägare och dess emittent.I USA klassificeras livränta som försäkringsprodukter och kan endast säljas av försäkringsbolag.De köps oftast av individer som en del av sina pensionssparande program, men är också populära bland organisationer när de sätter ihop strukturerade betalningsprogram som lagliga bosättningar, pensionsbetalningar och lotteri.En livränta som börjar göra månatliga betalningar omedelbart vid köpet kallas en omedelbar livränta;Dess livränta är vanligtvis inom några dagar efter inköpsdatumet, tillräckligt för att tillåta behandling.

Personer som köper livräntor väljer i allmänhet en uppskjuten livränta, vars livränta är ett antal år i framtiden.Pengarna som används för att köpa livränta får växa, antingen med en fast ränta som tillkännages årligen av försäkringsbolaget, eller genom priser som återspeglar prestanda för ett marknadsindex, oftast Standard Poors 500 (SP 500).Dessa kapitalindexerade livränta, liksom de fasta livräntorna, garanterar i allmänhet förlust av rektor till marknadsförlust, vilket är fördelaktigt för investerare.En annan typ av livränta, kallad en variabel livränta, erbjuder inget skydd mot marknadsförlust och är en mycket riskabel investering för dem som närmar sig pensionsåldern.

Utöver deras säkerhet, fasta och kapitalindexerade livränta erbjuder betydande skattemässiga fördelar för amerikanska köpare.Till skillnad från andra räntebärande produkter som insättningscertifikat (CDS) och besparingskonton, är räntan som intjänas av livränta skyddade från federal beskattning tills den faktiskt dras tillbaka av ägaren eller betalas ut till en annuitant.De flesta livränta har en livstid på minst fem år före livränta.Deras skatteförberedda status innebär att ränta kan växa snabbare än i CD-skivor som erbjuder samma ränta.Om ett uttag måste gjorts före livränta datum, debiteras emellertid en påföljd;Beloppet för straffen minskar när livränta åldras.

När livränta datum uppnås, upphör en livränta automatiskt.När det utfärdande försäkringsbolaget annuiterar en livränta kommer det att utfärda månatliga betalningar till annuitanten under en viss tidsperiod, vanligtvis annuitantens livstid.I vissa fall kommer livränta betalningar att fortsätta efter annuitantens död till en utsedd mottagare;Dessa "vissa" betalningsarrangemang är utformade för att säkerställa att livränta betalningar åtminstone är lika med värdet på rektor.

När en när livränta kan omvandlas kan inte omvandlas till ett engångsbelopp, och rektor är inte längre annuitantentillgång.Således kommer de flesta försäkringsbolag att kontakta en annuitant före livränta för att säkerställa att konverteringen fortfarande är förenlig med annuitantens önskningar.Om de inte behöver den inkomst som livränta skulle ge, rullar annuitanter ofta sina livränta.Majoriteten av livräntorna överförs till mottagarna utan att bli annuiterade.När detta händer förbi de flesta livränta skiftprocessen och kan överlämnas till stödmottagare inom den tid som krävs för att validera ett dödscertifikat och behandla betalningen.