Vad är omsättning av fonder?
Mutual Fund -omsättning är en term som används för att beskriva variationen i en fondfonds portfölj på ett enda år. Denna mätning representeras i allmänhet som ett förhållande och beräknas genom att ta det totala beloppet för köp- och försäljningstransaktioner inom en fond på ett enda år, dela upp det totala med två och sedan dela upp det totala med det nuvarande innehavet i portföljen. En hög omsättningsfrekvens för fonder kan vara problematisk för investerare eftersom den kan minska avkastningen på grund av transaktionskostnader och skattekonsekvenser. Det är bäst att jämföra omsättningen av medel med liknande strategier för att se vilka som är de mest kostnadseffektiva.
En fond är en förvaltad investeringsmöjlighet som samlar in medel från flera investerare och använder detta kapital för att göra ett brett utbud av investeringar. Värdet på en fond bestäms av nettotillgången för alla värdepapper som den har. Vanligtvis skördar investerare belöningar i form av kapitalvinster. Portföljchefer är i ChaRGE att välja vilka värdepapper som ska köpas och säljas, och alla dessa transaktioner, kända som Mutual Fund -omsättning, påverkar avkastningen för fondens investerare.
Som ett exempel på hur fondfondomsättning beräknas, föreställ dig att en fond har köpt och sålt totalt 50 000 USD (USD) värdepapper under ett år och har för närvarande innehav på $ 100 000 USD. Det första steget är att dela $ 50 000 USD med två, vilket lämnar totalt $ 25 000 USD. Detta antal är dividerat med det totala innehavet på $ 100 000 USD för en kvot på .25. Detta innebär att fonden hade en omsättning på 25 procent.
Omsättningen av fonder är viktig eftersom en hög omsättning kan tömma avkastningen som är tillgänglig för investerare. Varje gång en säkerhet inom en fond köps eller säljs överförs en provisionavgift till fondens investerare. Dessutom, när värdepapper inom en fond säljs, har kapitalvinsternasom samlas är beskattningsbara, vilket också återspeglar dåligt efter investerarens avkastning.
Det är främst värdefullt att jämföra förhållandet mellan fonder för fonder för medel med liknande portföljstrategier. Till exempel tenderar tillväxtfonder att vara mer aggressiva med att köpa och sälja värdepapper. Värdefonder är mer benägna att köpa och inneha de värdepapper som de anser vara underskattade av marknaden och därigenom orsakar en lägre omsättning än vad som finns i tillväxtfonder. Att jämföra omsättningen av medel med olika mål kan leda till felaktiga slutsatser.