การเลือกที่ไม่พึงประสงค์คืออะไร?

การเลือกที่ไม่พึงประสงค์เป็นธุรกรรมทางการเงินที่ผลลัพธ์เชิงลบเป็นผลมาจากการขาดการเข้าถึงข้อมูลคำนี้มักจะใช้ในอุตสาหกรรมประกันภัยและมีความสัมพันธ์อย่างมากกับการประกันภัยเป็นผล แต่ก็สามารถเกิดขึ้นได้ในตลาดอื่น ๆ เช่นกันผู้ได้รับรางวัลโนเบล George Akerlof เป็นบุคคลที่โดดเด่นในสาขาการศึกษาการเลือกที่ไม่พึงประสงค์และวิธีการเกิดขึ้น

ปรากฏการณ์นี้เป็นผลมาจากข้อมูลที่ไม่สมมาตรซึ่งหมายความว่าฝ่ายหนึ่งในข้อตกลงมีข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับสถานการณ์ฝ่ายที่ขาดข้อมูลนี้เป็นตัวเลือกบนพื้นฐานของข้อมูลที่สามารถเข้าถึงได้โดยการทำเช่นนั้นจะทำให้เกิดความเสี่ยงต่อการเกิดอันตรายทางการเงินอันเป็นผลมาจากการเลือกที่ไม่พึงประสงค์

ในตัวอย่างของการประกันผู้คนมีแนวโน้มที่จะซื้อประกันเมื่อพวกเขารู้ว่าพวกเขาจะต้องเรียกร้องยิ่งมีการเรียกร้องค่าเสียหายมากเท่าใดนโยบายที่ลูกค้าจะนำไปใช้เพื่อรับมากขึ้นเท่านั้นเมื่อบุคคลดังกล่าวเข้าหา บริษัท ประกันภัยที่กำลังมองหานโยบาย บริษัท ประกันภัยจะกำหนดความเสี่ยงของนโยบายสำหรับคนทั่วไปที่มีโปรไฟล์ที่คล้ายกันและกำหนดอัตราตามนั้นโดยไม่ทราบว่าลูกค้ามีความเสี่ยงพิเศษหากลูกค้าเกิดความเสียหายและส่งการเรียกร้อง บริษัท ประกันภัยจะกลายเป็นเหยื่อของการคัดเลือกที่ไม่พึงประสงค์

ในกรณีของนโยบายการประกันเดียวสิ่งนี้อาจดูเหมือนไม่สิ้นสุดของโลกบริษัท ประกันภัยคือการให้บริการที่หยั่งรากในการจ่ายเงินในการเรียกร้องอย่างไรก็ตามเมื่อ บริษัท ประกันภัยได้รับการอุปถัมภ์เป็นหลักโดยผู้ที่รู้ว่าพวกเขาจะเรียกร้อง บริษัท อาจจ่ายเงินมากกว่าที่พวกเขาใช้ในเบี้ยประกันเนื่องจากเบี้ยประกันจะขึ้นอยู่กับความเสี่ยงโดยเฉลี่ยเนื่องจากกลุ่มลูกค้าเลือกตนเองจากคนที่มีความเสี่ยงสูงกว่าการประเมินความเสี่ยงโดยเฉลี่ยของ บริษัท ประกันถูกต่อสู้ในหลายวิธีวิธีหนึ่งคือการกำหนดว่าทุกฝ่ายในข้อตกลงสามารถเข้าถึงข้อมูลที่เกี่ยวข้องเพื่อป้องกันความไม่สมดุลของข้อมูลที่ส่งผลให้เกิดการเลือกที่ไม่พึงประสงค์ในกรณีของการประกันภัยตัวเลือกอื่นคือคำสั่งที่บังคับให้ทุกคนได้รับกรมธรรม์ประกันภัยสิ่งนี้แพร่กระจายความเสี่ยงไปทั่วกลุ่มผู้คนจำนวนมากสร้างความสมดุลให้กับผู้คนที่มีแนวโน้มที่จะอ้างสิทธิ์กับคนที่ไม่ได้อ้างสิทธิ์อย่างไรก็ตามคนที่ไม่ต้องการประกันอาจโต้แย้งว่ามันไม่ยุติธรรมที่จะบังคับให้พวกเขาซื้อประกันเพื่อจ่ายให้ผู้อื่น