สินเชื่อที่ไม่ได้ผลคือสินเชื่อที่จะประกาศในไม่ช้าหรือได้รับการประกาศเป็นค่าเริ่มต้นแล้ว เงินให้สินเชื่อประเภทนี้ถือว่าไม่ได้ผลเพราะผู้ให้กู้ไม่ได้รับผลตอบแทนจากการลงทุนของเขาอีกต่อไปเนื่องจากผู้กู้ไม่ได้จ่ายเงินตามหลักการหรือดอกเบี้ยที่ใช้กับเงินกู้อีกต่อไป ในขณะที่เกณฑ์ที่ใช้ในการตรวจสอบว่าสินเชื่อที่ไม่เป็นไปตามข้อกำหนดแตกต่างกันเล็กน้อย แต่มีแนวทางพื้นฐานบางประการที่ธนาคารส่วนใหญ่ใช้และผู้ให้กู้ประเภทอื่น ๆ
สำหรับผู้ให้กู้หลายรายสินเชื่อที่ไม่ได้ผลคือเงินให้สินเชื่อใด ๆ ที่ไม่ได้รับการชำระเงินต้นหรือดอกเบี้ยใน 90 วันสุดท้ายของปฏิทิน ณ จุดนี้ผู้ให้กู้อาจเลือกที่จะย้ายยอดเงินกู้ไปยังบัญชีที่ไม่ถูกต้องเนื่องจากไม่มีรายได้ถูกสร้างขึ้นจากเงินให้กู้ยืม การเปลี่ยนสถานะของหนี้เป็นเงินกู้ที่ไม่ถูกต้องจะช่วยให้งบกำไรขาดทุนอยู่ในสมดุลที่เหมาะสม
มีสถานการณ์อื่น ๆ ที่อาจพิจารณาว่าสินเชื่อไม่มีประสิทธิภาพ หากการชำระเงินขั้นต่ำเก้าสิบวันได้รับการล่าช้าและรีไฟแนนซ์โดยข้อตกลงร่วมกันระหว่างผู้ให้กู้และลูกหนี้สถานะของเงินให้สินเชื่อจะถือว่าไม่ได้ผล สินเชื่อใด ๆ ในประเภทนี้จะยังคงจัดอยู่ในประเภทสินเชื่อที่ไม่มีประสิทธิภาพจนกว่าการชำระเงินจะได้รับการปรับปรุงให้ทันสมัยตามการรีไฟแนนซ์
นอกจากนี้เงินให้สินเชื่อใด ๆ ที่การชำระเงินเป็นเวลาสามสิบถึงหกสิบวันและผู้ให้กู้มีเหตุผลที่ดีที่จะเชื่อว่าไม่มีการชำระเงินที่กำลังจะมาถึงก็อาจจัดเป็นเงินให้สินเชื่อที่ไม่เป็นไปตามข้อกำหนด ตัวอย่างเช่นหากผู้ให้กู้ตระหนักว่าลูกหนี้กำลังจะล้มละลายและรวมยอดเงินกู้ยืมในการยื่นนั้นจะถือเป็นเหตุผลที่ดีพอที่จะประกาศเงินกู้เป็นสินทรัพย์ที่ไม่ได้ผล ในกรณีที่ในที่สุดศาลส่งต่อการจ่ายเงินให้ผู้ให้กู้บางส่วนเงินเหล่านั้นจะถูกบันทึกลงในบัญชีเป็นรายได้โดยที่ยอดเงินส่วนใหญ่จะถูกโอนออกจากบัญชีที่ไม่ถูกต้องเพื่อความสมดุลกับการรับรายได้
เนื่องจากมีความแตกต่างบางประการเกี่ยวกับวิธีการที่สถาบันการเงินที่แตกต่างกันกำหนดสิ่งที่ไม่และไม่ถือเป็นเงินให้สินเชื่อที่ไม่เป็นไปตามข้อกำหนดดังนั้นจึงเป็นเรื่องสำคัญอย่างยิ่งที่จะต้องพิจารณาเงื่อนไขสัญญาที่เกี่ยวข้องกับสินเชื่อที่ออกโดยผู้ให้กู้ ผู้ให้ยืมนั้น สิ่งนี้จะช่วยให้ผู้กู้ทราบล่วงหน้าว่าประเภทของกิจกรรมใดที่มีแนวโน้มที่จะนำไปสู่การประกาศสินเชื่อที่ไม่เป็นไปตามข้อกำหนดรวมถึงช่วยผู้กู้เข้าใจว่าสิ่งนี้มีความหมายต่ออันดับเครดิตของพวกเขาอย่างไร
