กองทุนดัชนีที่ใช้งานคืออะไร?

กองทุนดัชนีที่ใช้งานอยู่เป็นการลงทุนที่มีฐานที่ตรงกับเงินทุนในดัชนีเฉพาะซึ่งจะเสริมด้วยหุ้นที่ไม่เกี่ยวข้องโดยมีวัตถุประสงค์เพื่อเอาชนะค่าเฉลี่ยของตลาดความสำเร็จของกองทุนประเภทนี้ขึ้นอยู่กับตัวเลือกและการมีส่วนร่วมของนักลงทุนโดยทั่วไปการจัดการของ บริษัท ประกอบด้วยงานหลักสองงาน: การจับคู่และปรับสมดุลเงินทุนในดัชนีพื้นฐานและการซื้อและการจัดการหุ้นที่ไม่ใช่มาตรฐาน

งานแรกของการสร้างกองทุนดัชนีที่ใช้งานอยู่คือการเลือกดัชนีเพื่อติดตามเมื่อมีการพิจารณาสิ่งนี้นักลงทุนจะซื้อหุ้นในดัชนีในสัดส่วนเดียวกับกองทุนเปรียบเทียบการลงทุนเหล่านี้มักจะได้รับการจัดการแยกต่างหากจากการลงทุนอื่น ๆ ในกองทุนเพื่อให้พวกเขาสามารถก้าวไปตามตลาดและดัชนีเป้าหมายผู้จัดการกองทุนมักจะพิจารณาองค์ประกอบบางอย่างของดัชนีเช่นลักษณะของการลงทุนและความสำเร็จในตลาดเมื่อทำการตัดสินใจเกี่ยวกับการลงทุนในกองทุนที่ใช้งานอยู่

กองทุนที่ไม่เกี่ยวข้องกับดัชนีเป้าหมายส่วนหนึ่งของกองทุนดัชนีที่ใช้งานอยู่การลงทุนเหล่านี้ต้องการการจัดการมากกว่ากองทุนในดัชนีพื้นฐานเป้าหมายของนักลงทุนที่ใช้วิธีนี้คือการเลือกหุ้นที่พวกเขาเชื่อว่าจะทำงานได้ดีกว่าดัชนีนั้นโดยทั่วไปแล้วนักลงทุนจะใช้เงินทุนที่เชื่อว่าจะทำงานได้ดีตามการคาดการณ์ประสิทธิภาพที่ผ่านมาและปัจจัยอื่น ๆ ที่ไม่เกี่ยวข้องกับดัชนีมันเป็นส่วนหนึ่งของการลงทุนที่นักลงทุนจะพยายามเอาชนะตลาด

มีหลักฐานเพียงเล็กน้อยที่จะสนับสนุนประสิทธิภาพของกองทุนดัชนีที่ใช้งานอยู่ในขณะที่มันสามารถเอาชนะตลาดได้บ่อยครั้ง แต่ก็ไม่สามารถทำได้ด้วยความสอดคล้องใด ๆในทางสถิติกองทุนเหล่านี้มีแนวโน้มที่จะต่ำกว่าดัชนีที่พวกเขาตั้งใจจะเอาชนะแม้ว่ากองทุนดัชนีจะมีความหมายที่จะก้าวไปสู่ตลาด แต่ก็มักจะเป็นการลงทุนที่ดีกว่ากองทุนที่ใช้งานอยู่

กองทุนดัชนีที่ใช้งานอยู่มักจะมีราคาแพงกว่าในการรักษาเนื่องจากมีค่าธรรมเนียมบ่อยขึ้นสำหรับการมีส่วนร่วมที่เพิ่มขึ้นของผู้จัดการกองทุนในบางกรณีค่าใช้จ่ายเหล่านี้อาจสูงมากจนพวกเขายกเลิกกำไรที่เกิดขึ้นจากส่วนที่ใช้งานของกองทุนนอกจากนี้ยังมีศักยภาพในการสูญเสียเงินเมื่อกองทุนที่เลือกดำเนินการไม่ดีและยังมีค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมที่จะต้องจ่าย