การจัดสรรสินทรัพย์เป็นกระบวนการของการกระจายการลงทุนที่มีความเสี่ยงในพอร์ตที่เหมาะสมสำหรับการยอมรับความเสี่ยงของนักลงทุนรายย่อย หน้าที่หลักของอุตสาหกรรมการวางแผนทางการเงินคือการลงทุนที่เทียบเท่ากับสุภาษิตว่า "อย่าใส่ไข่ทั้งหมดไว้ในตระกร้าเดียว"
รากฐานของการจัดสรรสินทรัพย์อยู่ใน MPT หรือ Modern Portfolio Theory MPT เป็นวิธีที่เป็นทางการในการคำนวณความเสี่ยงของสินทรัพย์ใด ๆ นอกจากนี้ยังมีเครื่องมือสำหรับกำหนดวิธีที่ดีที่สุดในการรวมสินทรัพย์เหล่านั้นเข้ากับพอร์ตการลงทุนที่หลากหลายด้วยความเสี่ยงที่ค่อนข้างต่ำ การจัดสรรสินทรัพย์พยายามรวมการวิเคราะห์เชิงปริมาณนี้โดยมีเป้าหมายและการยอมรับความเสี่ยงของนักลงทุนรายบุคคลเพื่อสร้างพอร์ตการลงทุนที่เหมาะสมที่สุด
เมื่อพูดถึงการจัดสรรสินทรัพย์กับนักวางแผนทางการเงินประเภทของการลงทุนที่พิจารณาโดยทั่วไป ได้แก่ หุ้นที่มีการเติบโตหุ้นรายได้พันธบัตรรัฐบาลอสังหาริมทรัพย์อสังหาริมทรัพย์โลหะมีค่าสินค้าโภคภัณฑ์เงินสดและสกุลเงินต่างประเทศ ในแง่ของความเสี่ยงสิ่งที่ปลอดภัยที่สุดคือพันธบัตรรัฐบาลและสิ่งที่เสี่ยงที่สุดคือหุ้นที่มีการเติบโตสูงซึ่งสามารถไปถึงศูนย์ได้ ช่วงอื่น ๆ ขึ้นอยู่กับสภาพเศรษฐกิจ
ตามกฎทั่วไปการจัดสรรสินทรัพย์ถือว่าผู้ลงทุนอาจจำเป็นต้องเข้าถึงกองทุนเร็วกว่าความเสี่ยงที่ควรลงทุน สิ่งสำคัญคือต้องพิจารณาระยะเวลาที่นักลงทุนต้องชดใช้ความเสียหายที่อาจเกิดขึ้น
เนื่องจากผลตอบแทนที่เป็นไปได้มักจะเป็นสัดส่วนที่แปรผกผันกับความเสี่ยงการจัดสรรสินทรัพย์สำหรับผู้ปฏิบัติงานใกล้เกษียณจะถูกบิดเบือนไปสู่การลงทุนเช่นพันธบัตรรัฐบาลที่ให้ความปลอดภัยระดับสูงเพื่อแลกเปลี่ยนกับอัตราผลตอบแทนที่ต่ำลง ในทางกลับกันผู้สำเร็จการศึกษาจากวิทยาลัยล่าสุดมีน้อยเสียและจะได้รับบริการที่ดีขึ้นจากพอร์ตโฟลิโอที่มีความเสี่ยงในระดับสูงเพื่อแลกกับโอกาสในการสร้างผลตอบแทนจำนวนมาก การจัดสรรสินทรัพย์สำหรับบุคคลดังกล่าวมีแนวโน้มที่จะมีหุ้นเก็งกำไรและอสังหาริมทรัพย์จำนอง
การลงทุนบางอย่างอาจถือเป็นการป้องกันหรือป้องกันความเสี่ยงต่อเหตุการณ์ที่ไม่คาดคิด ตัวอย่างเช่นการจัดสรรสินทรัพย์ที่มีการสัมผัสกับโลหะมีค่าอย่างมากอาจมีการสัมผัสกับสกุลเงินต่างประเทศเพื่อป้องกันความเสี่ยงจากการลดค่าของสกุลเงินฐานของนักลงทุน
