การวิเคราะห์อัตราส่วนทางการเงินคืออะไร?

การวิเคราะห์อัตราส่วนทางการเงินหมายถึงการวิเคราะห์เชิงปริมาณของอัตราส่วนที่สะท้อนถึงผลการดำเนินงานทางการเงินของ บริษัทโดยการคำนวณอัตราส่วนของรายการบางอย่างในงบการเงินของ บริษัท เป็นไปได้ที่จะเปรียบเทียบประสิทธิภาพของ บริษัท สองแห่งขึ้นไปในอุตสาหกรรมเดียวกันจากการเปรียบเทียบอัตราส่วนนี้นักลงทุนสามารถกำหนดได้ว่า บริษัท ใดจะลงทุนได้ดี

มีการคำนวณจำนวนมากที่ใช้ในการวิเคราะห์อัตราส่วนทางการเงิน แต่สามารถแบ่งได้อย่างหลวม ๆ เป็นสี่กลุ่ม: การใช้ประโยชน์สภาพคล่องและความสามารถในการละลายการดำเนินงานและการทำกำไรอัตราส่วนการใช้ประโยชน์เป็นตัวบ่งชี้ว่า บริษัท การเงินการดำเนินงานของ บริษัท อย่างไรหนี้ต่อผู้ถือหุ้นเป็นอัตราส่วนการใช้ประโยชน์ที่สำคัญและระบุว่า บริษัท มีหนี้เท่าไหร่เมื่อเทียบกับส่วนของ บริษัทบริษัท ที่มีอัตราส่วนหนี้สินต่อทุนสูงอาจเป็นการลงทุนที่มีความเสี่ยงมากกว่าอัตราส่วนที่ต่ำกว่า

อัตราส่วนสภาพคล่องวัดว่า บริษัท สามารถชำระหนี้ระยะสั้นได้เร็วแค่ไหนหากอัตราส่วนสภาพคล่องสูงหมายความว่า บริษัท สามารถครอบคลุมหนี้ระยะสั้นได้อย่างง่ายดายอัตราส่วนปัจจุบันซึ่งเป็นสินทรัพย์หมุนเวียนหารด้วยหนี้สินหมุนเวียนเป็นอัตราส่วนสภาพคล่องที่ใช้กันทั่วไปอัตราส่วนการละลายวัดความสามารถของ บริษัท ในการตอบสนองหนี้ระยะยาวอัตราส่วนการละลายที่สูงขึ้นหมายความว่ามีโอกาสมากขึ้นที่ บริษัท จะสามารถพบกับหนี้สินและจะยังคงเป็นตัวทำละลาย

ประสิทธิภาพการดำเนินงานวัดโดยอัตราส่วนการดำเนินงานหรือที่เรียกว่าอัตราส่วนการดำเนินงานอัตราส่วนนี้คำนวณโดยการหารค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานด้วยยอดขายสุทธิอัตราส่วนเล็ก ๆ หมายความว่า บริษัท สามารถทำกำไรต่อไปได้ดีขึ้นแม้ว่ารายได้จะลดลงความสามารถในการทำกำไรของ บริษัท สามารถวิเคราะห์ได้โดยดูที่อัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรอัตราส่วนเหล่านี้แสดงให้เห็นว่า บริษัท สามารถสร้างผลกำไรได้ดีเพียงใดเมื่อเทียบกับค่าใช้จ่ายอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรรวมถึงผลตอบแทนต่อผู้ถือหุ้นผลตอบแทนจากสินทรัพย์และกำไรกำไร

เพื่อทำการวิเคราะห์อัตราส่วนทางการเงินข้อมูลที่ใช้สำหรับการคำนวณอัตราส่วนจะถูกรวบรวมจากงบการเงินของ บริษัทข้อความเหล่านี้รวมถึงงบดุลงบกำไรขาดทุนและงบกระแสเงินสดข้อความเหล่านี้ได้รับการปรับปรุงในแต่ละไตรมาสและสามารถพบได้ในเว็บไซต์ของ บริษัท และในรายงานประจำปี

เมื่อทำการวิเคราะห์อัตราส่วนทางการเงินเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องเปรียบเทียบ บริษัท ที่อยู่ในอุตสาหกรรมเดียวกันอัตราส่วนอาจแตกต่างกันอย่างกว้างขวางในอุตสาหกรรมตัวอย่างเช่น บริษัท ค้าปลีกจะมีอัตรากำไรต่ำกว่า บริษัท เทคโนโลยีซึ่งจะส่งผลให้อัตราส่วนการทำกำไรแตกต่างกันมากทำให้การเปรียบเทียบไม่มีประสิทธิภาพ