ความเสี่ยงของผลงานคืออะไร?

ความเสี่ยงของพอร์ตโฟลิโอหมายถึงความเสี่ยงรวมที่แนบมากับหลักทรัพย์ทั้งหมดภายในพอร์ตการลงทุนของบุคคลความเสี่ยงนี้ไม่สามารถหลีกเลี่ยงได้เนื่องจากมีความเสี่ยงจำนวนมากที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนทุกประเภทแม้ว่าจะมีขนาดเล็กมากนักลงทุนมักจะพยายามลดความเสี่ยงของพอร์ตโฟลิโอผ่านการกระจายความเสี่ยงซึ่งเกี่ยวข้องกับการซื้อหลักทรัพย์จำนวนมากที่มีลักษณะที่แตกต่างกันในแง่ของความเสี่ยงและรางวัลที่อาจเกิดขึ้นมีความเสี่ยงบางอย่างที่ไม่สามารถแก้ไขได้ผ่านการกระจายความเสี่ยงและความเสี่ยงเหล่านี้เรียกว่าความเสี่ยงของตลาดสามารถลดลงได้โดยการป้องกันความเสี่ยงด้วยการลงทุนที่แตกต่างมาพร้อมกับการใส่เงินให้กับการรักษาความปลอดภัยที่เฉพาะเจาะจงในความเป็นจริงการลงทุนทุกประเภทมีความเสี่ยงที่ทุนที่มีส่วนร่วมจะลดลงหรือสูญหายอย่างสมบูรณ์เมื่อการลงทุนทั้งหมดในพอร์ตโฟลิโอถูกเพิ่มเข้าด้วยกันความเสี่ยงรวมของพวกเขาจะเรียกว่าความเสี่ยงของพอร์ตโฟลิโอ

นักลงทุนใช้วิธีการที่แตกต่างกันมากมายเพื่อพยายามลดความเสี่ยงในพอร์ตโฟลิโอที่พวกเขาต้องเกิดขึ้นการกระจายผลงานของพอร์ตโฟลิโอเป็นวิธีหนึ่งในการบรรลุเป้าหมายนี้เนื่องจากมันเกี่ยวข้องกับการสร้างพอร์ตโฟลิโอที่เต็มไปด้วยหลักทรัพย์ที่แตกต่างกันและการลงทุนประเภทต่างๆด้วยการทำเช่นนี้ความเสี่ยงที่หนึ่งหรือสองสามหลักทรัพย์จะต่ำกว่าผลการดำเนินงานโดยความจริงที่ว่ามีคนอื่น ๆ อีกมากมายในพอร์ตโฟลิโอเพื่อสร้างความสมดุลให้กับพวกเขานอกจากนี้การเลือกหลักทรัพย์ประเภทต่าง ๆ เช่นหุ้นบางส่วนและพันธบัตรบางอย่างสามารถปกป้องนักลงทุนจากประเภทความปลอดภัยหนึ่งที่ต้องตกต่ำลง

ความเสี่ยงบางอย่างสามารถต้านทานได้ต่อกลยุทธ์การกระจายความเสี่ยงและเป็นความท้าทายที่แตกต่างกัน.ความเสี่ยงเหล่านี้เรียกว่าความเสี่ยงของตลาดหรือความเสี่ยงที่เป็นระบบและพวกเขาสามารถกวาดผ่านตลาดหรือส่วนของตลาดทั้งหมดตัวอย่างเช่นเศรษฐกิจในภาวะเศรษฐกิจถดถอยน่าจะทำให้หลักทรัพย์ที่หลากหลายต้องทนทุกข์ทรมานซึ่งเป็นอันตรายต่อพอร์ตการลงทุนที่หลากหลายนักลงทุนจะต้องพยายามลงทุนที่รู้จักกันในชื่อ Hedges ซึ่งเป็นการเดิมพันกับประสิทธิภาพของสินทรัพย์ที่พวกเขามีอยู่แล้วในเวลาเช่นนี้

ควรสังเกตว่านักลงทุนที่มีความชำนาญยินดีที่จะรับความเสี่ยงในพอร์ตโฟลิโอจำนวนหนึ่งการแลกเปลี่ยนเพื่อศักยภาพของรางวัลการลงทุนที่สูงท้ายที่สุดหลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยงต่ำที่สุดเช่นพันธบัตรที่ออกโดยรัฐบาลก็ให้ผลตอบแทนการลงทุนน้อยมากนักลงทุนที่กำลังมองหาการเติบโตจะต้องมีความเสี่ยงเพียงเล็กน้อยในการรับผลตอบแทนที่พวกเขาต้องการสำหรับพอร์ตโฟลิโอของพวกเขา