İş dünyasında para kraldır. Birçok şirket, işinde yeterince likidite olmasını sağlamak için nakit akışını hesaplamak için belirli bir nakit akışı formülü kullanır. Yaygın nakit akışı formülleri arasında serbest nakit akışı, iskonto edilmiş nakit akışı, işletme nakit akışı ve nakit akış tablosu bulunur. İlk üç, gelecekteki nakit akışlarının tahmin edilmesini gerektiren ve bu rakamların bir şirketin mevcut operasyonları için ne anlama geldiğini gerektiren basit formüllerdir. Nakit akışı tablosu, tüm işletme paydaşlarına resmi bir nakit pozisyonu olarak serbest bırakılan profesyonel bir ifadedir.
Serbest nakit akışı, bir şirketin şirkete yatırım yapan bireyler veya gruplar arasında dağıtması gereken nakit miktarıdır. Bu hesaplamanın temel formülü net gelir artı amortisman ve itfa gideri, daha az işletme sermayesi değişikliği ve sermaye harcamasıdır. Amortisman ve itfa payları net gelire dahil edilir, çünkü bu rakamlar gayrinakdi kalemlerdir. Amortisman ve itfa payları gelir tablosunda listelenen harcamalar sadece muhasebe rakamlarıdır. İşletme sermayesindeki değişiklikler, cari varlıklar ve cari borçlar ile ilgili toplama veya çıkarma işlemidir.
İndirgenmiş nakit akışı, tahmini gelecekteki nakit akışlarını alan ve bunları geçerli zamanın dolar değerine indirgeyen bir nakit akışı formülüdür. Bu, şirketlerin yeni iş fırsatlarının başlangıçtaki masrafa değip değmeyeceğini belirlemelerine yardımcı olur. Örneğin, 150.000 ABD Doları (USD) kazanmayı bekleyen bir şirket, şirketin sermaye rakamını kullanarak bu rakamı mevcut dolar değerine indirger. Sermaye faiz oranının maliyeti, şirketlerin borç veya özsermaye olsun, dış fon kullanımı için ödemek zorunda oldukları şeydir. Bu nakit akışı formülü temel olarak kurumsal finansman tahmin aracı olarak kullanılmak içindir.
İşletme nakit akışı, nakit akış tablosunun bir bölümüdür. Bu kısım, doğrudan şirketin normal ticari faaliyetleriyle ilgili nakit girişleri ve çıkışları ile ilgilidir. Serbest nakit akışı formülüne benzer şekilde, işletme nakit akışı birkaç ekstra parça içerir. Formül hesap alacakları, yatırım geliri ve şirketin net gelirinden elde edilen diğer gelirlerdeki artışları göstermektedir. Şirket daha sonra zarar olarak rapor edilen harcamaları ekler ve ödenecek hesaplarda, değer düşüklüğünde, değer düşüklüğünde veya diğer muhasebe rakamlarında ve finansman giderlerinde bir indirim yapar. Sonuç, normal ticari faaliyetlerden gerçek nakit akışıdır.
Nakit akış tablosu, işletme nakit akışı formülünü içerir ve nakit girişi ve yatırım ve finansman faaliyetlerinden çıkışları içerir. Bu, şirketin varlık satışlarından ve tahvil satışlarından, hisse ihracı, temettü ödemeleri ve şirketin nakit kaynaklarını içeren diğer faaliyetlerden kaynaklanan nakit akışını belirlemesini sağlar.
