Temerrüt olasılığı, bir borçlunun borçlarını geri ödeyememesi, borcu temerrüde yatırması olasılığıdır. Bu olasılığın ölçülmesi, finansal kuruluşların hem bireysel borçlulara hem de işletmelere veya şirketlere fon vermede kredi riskini yönetme yollarından biridir. Bankalar ve borç verenler, cari varlıklar, kredi notu veya derecelendirme de dahil olmak üzere temerrüt olasılığını belirlemek için çeşitli faktörleri analiz edebilir. Bazı durumlarda, faiz oranları yükselebilir veya düşebilir veya temerrüde düşme olasılığına bağlı olarak krediler erişilebilir veya mevcut olmayabilir.
Alacaklılar borç verenden daha fazla faiz ve ücret alarak hayatta kalırlar. Borç temerrüde düştüğünde, bir alacaklı, kaybedilen gelirin bir kısmını geri almak için yapılabilecek yasal işlemlere rağmen, bu borçtaki fonların bir kısmını veya tamamını kaybetme konusunda ciddi bir şansa sahiptir. Borç veren kurumların kendi karlarını korumasının bir yolu, temerrüt olasılığı ile ilgili olarak dikkatli borç verme standartları belirlemektir. Riskli kredilere yüksek faiz oranları uygulayarak, alacaklılar temerrüde düşme şansına sahip olmadan önce kredilerden kar kazanmaya başlayabilir.
Farklı şirketler, borç verme için varsayılan olasılığı içeren bir ölçek oluşturmak üzere farklı yöntemler kullanabilir. İşletmeler için, bir kredi bulmak isteyen şirketin benzer varlıklar, makyajlar ve risk faktörleri olan geçmiş şirketlerin kanıtlanmış varsayılan seviyelerine karşılaştırılmasıyla ölçülmesinin bir yolu vardır. Finansal kurumlar, olasılık seviyelerinin belirlenmesine yardımcı olmak için bağımsız kurumlar tarafından verilen kredi veya yatırım notlarına da güvenebilir; “B” den daha düşük dereceli şirketler genellikle bu seviyenin üstünde olanlardan çok daha yüksek bir risk olarak kabul edilir.
Bireyler, borç verenin temerrüt olasılığını varsaymak için kredi geçmişine, gelirlerine ve varlıklarına güvenmek zorunda kalabilirler. Kredi problemi, iflas veya kredi geri ödemeleri ile iyi karşılaştırılamayan gelirler, uygun faiz oranlarının yanı sıra, kredi almakta zorlanabilir. Varlıkları ve gelirleri yüksek olan kişilerin borç para almak için daha kolay zaman kazanmaları gerçeğe aykırı görünse de, borç verme sektöründeki yatırımları korumak için yaygın olarak kullanılan bir araçtır. Temerrüt oranının yüksek olması nedeniyle borçlara erişimin veya makul faiz oranlarının reddedilmesi durumunda, uzmanlar bazen kredi puanlarını iyileştirmek ve varlık seviyelerini yükseltmek için yılda altı ay daha harcamayı, ardından tekrar denemeyi öneriyorlar.
