Özkaynak riski, en temel ve en temel düzeyde, özkaynakların belirli bir yatırımda tutulmasına dahil olan finansal risktir. Her ne kadar yatırımcılar emlak işlemlerinde ödeme yapmak ve mülklerde mülk elde etmek de dahil olmak üzere çeşitli şekillerde özkaynak oluşturabilseler de, genel bir terim olarak özkaynak riski, en sık kullanılan veya tercih edilen hisse senedi alımı yoluyla şirketlerdeki özkaynakları ifade eder. Yatırımcılar ve tüccarlar, hisse senedi portföylerindeki olası kayıpları en aza indirmek için özkaynak riskini göz önünde bulundururlar.
Hisse senedi riskini sınırlamanın temel bir yolu, stokların çeşitlendirilmesidir. Birçok profesyonel, yatırımcıları çeşitlilik sağlamak için çeşitli hisse senetleri tutmaya teşvik eder. Buradaki fikir, bir hisse senedinin ani ve önemli bir düşüş göstermesi durumunda, ilave hisse senetleri veya hisse senetleri dahil edildiğinde portföyü daha az etkileyeceğidir. Son zamanlarda, bazı uzmanlar daha aşırı bir çeşitlendirme çağrısı ile ortaya çıkmakta ve ortalama yatırımcıyı en az 30 veya daha fazla hisse senedine sahip olmaya zorlamaktadır.
Özkaynak riskinden kaçınmanın bir başka yolu, yatırımcının sahip olduğu özkaynak türlerinin daha belirgin bir şekilde çeşitlenmesidir. Örneğin, enerji, teknoloji, perakende satış veya tarım gibi çeşitli “sektörlerde” stok bulundurmak, hisse senedi riskini azaltmada yardımcı olur. Tüm borsa yatırımlarını aynı ulusal ekonomide tutmak yerine, küresel hisse senetleri sepetine almak da öyle. Tüm bu yöntemler, yatırımcıların hisse senedi alımlarını dengelemelerine yardımcı olur ve toplam değerlerinin ani fiyat düşüşleri yaşama riskini azaltır.
Yatırımcılar aynı zamanda özkaynak risklerine yardımcı olmak için çeşitli modern fonları kullanabilirler. Yatırım fonları ve borsa yatırım fonları, yatırımcıların hızlı ve kolay bir şekilde daha fazla hisse almasına yardımcı olabilecek bazı finansal ürünlerdir. Bu fonların birçoğu, bir hisse senedi portföyünün daha geniş bir çeşitliliğine girecek sıkıcı tek alımların tümü için daha çekici bir ikamedir.
Çeşitlendirmeye yönelik tüm bu başlangıç tekniklerinin ötesinde, birçok finansal kurum ve profesyonel yatırımcı tarafından kullanılan stratejiler vardır. Bunlardan bazıları genellikle bir portföyü “hedge etmek” olarak adlandırılır. Bazıları ters fiyat değişikliklerinden gerçekten kazanılan belirli “uzun” veya “kısa” pozisyonları satın almakla uğraşır, böylece ne olursa olsun, tüccar hem kazanç hem de kayıp yaşar. Diğer stratejiler arasında, opsiyonlar veya özkaynaklar için vadeli işlem sözleşmeleri gibi daha fazla türev ürün satın alınması bulunmaktadır.
Yatırımcıların özsermaye riskinin nasıl çalıştığını bilmesi için çok şey var. Sermayesi olan bu kişilerin çoğu, bir portföyün çeşitli risklerden nasıl korunacağı hakkında konuşmak için profesyonel finans yöneticilerine danışmaya meyillidir. Hisse senedi risklerini bilmek ve bunları hesaplamak, birçok yatırımcının değişken piyasalarda ve zorlu ekonomik zamanlarda ayakta kalmasına yardımcı olacaktır.
