Was ist ein Treuhandrisiko?

Ein Treuhänder ist eine natürliche oder juristische Person, die Vermögenswerte für eine andere Person oder Organisation verwaltet. Die Inhaber solcher Konten müssen mit dem Treuhandrisiko kämpfen, das die Gefahr beschreibt, dass der Treuhänder nicht im besten Interesse des Kunden handelt. In vielen Ländern gibt es Gesetze, die das Treuhandrisiko für Kontoinhaber verringern sollen.

In vielen Fällen werden Treuhänder mit der Verwaltung der Vermögenswerte eines Trusts beauftragt. In der Regel enthalten Vertrauensdokumente explizite Anweisungen für den Treuhänder oder Treuhänder, wie die Vermögenswerte verwaltet werden sollen. Das Treuhanddokument enthält Details wie die Art der Vermögenswerte, die der Treuhänder kaufen und verkaufen kann, und wie die Vermögenswerte des Trusts an die designierten Begünstigten ausgezahlt werden sollen. Treuhänder sind Konsequenzen des Treuhandrisikos ausgesetzt, wenn der Treuhänder beschließt, die Bestimmungen der Treuhandvereinbarung zu verletzen und nicht autorisierte Transaktionen durchzuführen. In vielen Regionen drohen Treuhändern, die gegen Treuhandverpflichtungen verstoßen, Geldstrafen oder sogar Gefängnisstrafen.

Vorsorgepläne und Vorsorgekonten werden in der Regel von Treuhändern geführt, die für die Anlageentscheidungen der Planbeteiligten verantwortlich sind. Personen, die Geld auf diese Konten einzahlen, müssen mit dem Treuhandrisiko kämpfen, da ein Treuhandagent möglicherweise beschließen kann, die Gelder falsch einzusetzen oder Betrug zu begehen, indem er den Teilnehmern des Plans falsche Informationen über die Leistung der Konten liefert. In einigen Ländern sind regionale oder nationale Regulierungsbehörden für die Durchführung regelmäßiger Prüfungen von Rentenkonten verantwortlich, damit Betrugsfälle aufgedeckt und behoben werden können, bevor Anleger ihr Geld verlieren. Wie bei Treuhändern können Treuhänder von Pensionsplänen strafrechtlich verfolgt werden, wenn sie Gelder missbrauchen.

Abgesehen von betrügerischen Situationen beschreibt das Treuhandrisiko auch die Gefahr, dass ein Treuhänder einen Anleger dazu veranlasst, aufgrund von Missmanagement Geld zu verlieren, das in Form von mangelhaften Aufzeichnungen, Vernachlässigung oder einfachen Bilanzierungsfehlern auftreten kann. In einigen Fällen haben Kontoinhaber das Recht, Treuhänder zu ersetzen, die schlechte Anlageentscheidungen treffen. In anderen Fällen können Kontoinhaber einen Treuhänder jedoch nur entfernen, indem sie diese Person oder Einrichtung vor Gericht bringen. Die Gesetze variieren von Land zu Land, aber in einigen Bereichen kann ein Richter eine Geldstrafe gegen einen Treuhänder verhängen, der einen Kontoinhaber dazu veranlasst, Geld zu verlieren, selbst wenn der Treuhänder nicht vorsätzlich oder wissentlich Maßnahmen ergriffen hat, um dem Kunden Schaden zuzufügen. In anderen Fällen haben Anleger keinen Rechtsanspruch, wenn aufgrund der Misswirtschaft des Treuhänders Gelder verloren gehen oder Vermögenswerte an Wert verlieren.