Τι είναι ένα ταμείο αξίας μετοχών;

Οι μετοχές αντιπροσωπεύουν μια μεγάλη ομπρέλα στις χρηματοπιστωτικές αγορές υπό τις οποίες υπάρχουν κατηγορίες, υποκατηγορίες και στυλ επενδύσεων που έχουν ανατεθεί.Ένα τέτοιο στυλ επένδυσης μετοχών είναι η επένδυση αξίας, μια στρατηγική που χρησιμοποιείται με επιτυχία από τον επιχειρηματικό μεγιστάνα και τον δισεκατομμυριούχο Warren Buffett στις αρχές του 21ου αιώνα.Με απλά λόγια, η επένδυση αξίας βασίζεται στην επιλογή εταιρειών όπου η τιμή της μετοχής δεν αντικατοπτρίζει αυτό που πιστεύει ο επενδυτής είναι η πραγματική αξία της εταιρείας ή ένα απόθεμα που υποτιμάται.Ένα ταμείο αξίας μετοχών περιλαμβάνει ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που χρησιμοποιεί αυτό το επενδυτικό στυλ.

Ένα ταμείο αξίας μετοχικού κεφαλαίου μπορεί να επιβλέπεται από έναν ή περισσότερους διαχειριστές χαρτοφυλακίου.Οι επενδυτές έβαλαν ένα ορισμένο χρηματικό ποσό στο ταμείο και τα περιουσιακά στοιχεία αυτά επενδύονται από τους διαχειριστές του ταμείου.Η αξία του ταμείου αυξάνεται ή μειώνεται με βάση τις αποφάσεις αγοράς και πώλησης των επαγγελματιών.Σε ένα ταμείο αξίας μετοχών, αυτοί οι διαχειριστές συμφωνούν να κυνηγήσουν ευκαιρίες που ταιριάζουν σε μια επενδυτική στρατηγική αξίας, με άλλα λόγια, αποθέματα που παρουσιάζουν μια μακροπρόθεσμη ευκαιρία αγοράς για τους επενδυτές.Οι επενδυτές μπορούν να μάθουν το επενδυτικό στυλ ενός ταμείου διαβάζοντας το ενημερωτικό δελτίο του ταμείου ή το έγγραφο που κατατέθηκε σε μια χρηματοοικονομική κανονιστική υπηρεσία.

Η βάση για την επένδυση αξίας είναι η επιλογή αποθεμάτων που δεν εκτιμώνται από τους επενδυτές.Οι επενδυτές αξίας επιλέγουν αποθέματα επειδή οι τιμές των μετοχών δεν αντικατοπτρίζουν την πραγματική αξία της εταιρείας.Ένας επενδυτής αξίας πιστεύει ότι, τελικά, το απόθεμα θα εμπορεύεται με υψηλότερη αξία και αγοράζοντας το απόθεμα όταν είναι υποτιμημένο, τα κέρδη μπορούν να κερδιστούν είτε κοντά είτε μακροπρόθεσμα.

Ένα από τα κριτήρια επένδυσης αξίας είναι να κατανοήσουμε τη βιομηχανία στην οποία οι υποτιμημένες συναλλαγές μετοχών.Αυτή η γνώση επιτρέπει σε έναν επενδυτή να δικαιολογήσει γιατί η επένδυση μετοχών αξίζει περισσότερο από ό, τι δείχνει η τιμή των μετοχών και γι 'αυτό η επένδυση σε ένα ταμείο αξίας μετοχών μπορεί να βοηθήσει στην παραγωγή κερδών.Οι επαγγελματίες διαχειριστές χρημάτων συχνά έχουν εμπειρογνωμοσύνη σε συγκεκριμένους τομείς και, τουλάχιστον, έχουν πρόσβαση σε μια ερευνητική ομάδα για να βοηθήσουν στην αποκάλυψη αποθεμάτων αξίας.

Ένα ταμείο αξίας μετοχών μπορεί να περιορίζεται πέρα από την επένδυση αξίας.Ορισμένα αμοιβαία κεφάλαια κυνηγούν όχι μόνο τα αποθέματα αξίας αλλά και τα αποθέματα αξίας ενός συγκεκριμένου μεγέθους ή κεφαλαιοποίησης της αγοράς, το οποίο αποτελεί μέτρο της αξίας μιας εταιρείας με βάση το ποσό των μετοχών που διατίθενται στο εμπόριο και την τιμή του μετοχικού κεφαλαίου.Ένα ταμείο αξίας μετοχικού κεφαλαίου μπορεί να προσαρμοστεί ώστε να περιλαμβάνει μόνο μικρές, μεσαίες ή μεγάλες επενδύσεις αξίας κεφαλής.