Các dẫn xuất dầu là gì?

Các dẫn xuất dầu là công cụ tài chính sử dụng dầu, thường là thô, như một tài sản cơ bản.Đạo hàm không có giá trị vốn có và chỉ là hợp đồng cho hoạt động liên quan đến dầu, nhưng mọi người có thể giao dịch, bán và mua các công cụ phái sinh để truy cập giá trị của dầu được sử dụng làm cơ sở của hợp đồng.Các hợp đồng như vậy đã là một phần của thị trường tài chính kể từ những năm 1800 và cung cấp cho các nhà sản xuất các sản phẩm khác nhau một số công cụ hữu ích để tiến hành kinh doanh.Các công ty có thể sử dụng các dẫn xuất dầu để phân phối và giảm rủi ro, cũng như giải quyết các vấn đề như không muốn lưu trữ dầu trong thời gian dài.Khi mọi người chuẩn bị hợp đồng, một bên đồng ý mua một lượng dầu được thiết lập với giá nhất định vào một ngày trong tương lai.Một hình thức khác là một hợp đồng tùy chọn, trong đó mọi người có tùy chọn mua hàng vào một ngày cụ thể và sau đó họ có thể quyết định xem họ có muốn thực hiện nó không.Các dẫn xuất dầu cho phép mọi người quản lý rủi ro;Ví dụ, một hợp đồng tương lai có thể giúp mọi người tránh biến động tạm thời trong định giá dầu và lấy dầu với giá đảm bảo.Các tùy chọn có thể cung cấp cho phòng ngừa rủi ro, tạo cơ hội để mua dưới giá thị trường hoặc bán trên nó, tùy thuộc vào cấu trúc của hợp đồng.

Trong khi các công cụ phái sinh ban đầu được phát triển để sử dụng bởi ngành công nghiệp dầu mỏ, các nhà đầu tư khác có thể giao dịch chúng.Trong nhiều trường hợp, những người giao dịch các công cụ phái sinh không có kế hoạch giao tài sản cơ bản;Một nhà đầu tư ở Phố Wall hoàn toàn không có hứng thú với một tàu chở dầu trị giá, nhưng không muốn tận dụng sự thay đổi của giá dầu để thu lợi từ các dẫn xuất dầu.Các hợp đồng này cung cấp một cơ chế để đầu tư vào giao dịch hàng hóa.Mọi người cũng có thể mua và bán cổ phiếu và trái phiếu do các công ty dầu mỏ phát hành.Mọi người dựa vào nhiều loại dữ liệu để đưa ra quyết định đầu tư.Tin tức có thể cung cấp những hiểu biết về những thay đổi tiềm năng trong tương lai về giá dầu và mọi người cũng chú ý đến sự phát triển chính trị, chính sách dầu mỏ và các vấn đề như nhu cầu của người tiêu dùng.Biết, ví dụ, nhu cầu về dầu có xu hướng tăng vào mùa hè, mọi người có thể lên kế hoạch cho các hoạt động đầu tư của họ phù hợp. Giao dịch phái sinh thường là mục đích của các nhà đầu tư tiên tiến hoặc quỹ đặc biệt.Nó có thể là rủi ro, đặc biệt là với khối lượng lớn và trên một thị trường đầy biến động.Ngay cả các nhà đầu tư lành nghề cũng có thể mắc sai lầm khi dự đoán các động thái tài chính trong tương lai và điều này có thể chuyển thành những mất mát tốn kém.